Приложения

Приложение 1

ИСТОРИЯ ИНФЛЯЦИИ

Несмотря на многолетние исследования и дискуссии современная инфляция остается загадочным явлением. Ес причины и механизмы до конца не выявлены, а попытки преодоления не приносят ожидаемых результатов

Современная инфляция - качественно новое явление, требуюшее принципи­ально иного исследовательского подхода, учитывающего такие ее характеристики, как устойчивость, неподверженность конъюнктурным изменениям, международный масштаб, а также «иммунитет» по отношению к существующим программам ес пре­одоления.

Прежде чем перейти к рассмотрению динамики инфляции в ее историческом аспекте необходимо уточнить, что мы понимаем под этим явлением. Дело в том. что долговременный характер современной инфляции и ее устойчивость на всех фазах цикла конъюнктуры никак не согласуются с традиционными представлениями об этом феномене. Она не приобретает ни традиционной формы чисто монетарной ин­фляции, ни формы инфляции издержек Наконец, инфляция не является только внут­ренней проблемой отдельных стран, она носит международный характер.

Экономика России в XX веке: Итоги, уроки, перспективы: Очерки./ Под ред. А Л Демина, Н.В.Раскова. - СП б: СП б ГУ, 1997.

Экономика, вступающая в XXI век/ Материалы Международной научно- практической конференции к 1140-летию Великого Новгорода. - Великий Новгород: Новгородский ГУ, 1999.

Экономическая теория на пороге XXI века./ Под ред. Ю.М.Осипова, В.Т.Пуляева, ВТ Рязанова, Е.С.Зотовой. - М.: Юрист, 1998. Т.2.

Экономические реформы: проблемы и решения: Сб. науч. Тр./ Мин-во общего и проф. образования РФ. - Курс: Курский ГПУ, 1998.

Экономический рост и циклы: Сб. статей / Отв. Ред. В.А.Геловани - М.: ВНИИ- СИ, 1991. Вып. 12.

Эмар-Дюверне Ф. Конвенция качества и множественность форм координации./ Вопросы экономики. - 1997. -N$10. С. 104-116.

Юзбашев М.М., Манелля Л.И. Статистический анализ тенденций и колеблемости - М.: Статистика, 1983.

Яковец Т.Ю., Леонова Е.С. Влияние неравьшомерности технико-экономического развития на инфляционные процессы.// Теоретические основы формирования долго­срочной научно-технической политики / Отв. Ред. Голуб А.А., Глазьев С.Ю. - М.: ЦЭ­МИ, 1992.

Яковец Ю.В. Инфляционная волна: причины, следствия, противодействие / Во­просы экономики. - 1989. - №9. С. 26-33.

Яковец Ю.В. Циклы. Круизы. Прогнозы. - М.: Наука, 1999.

Яковец Ю.В. Тенденции структурных сдвигов в экономике / Экономист. - 1996. - М-12. С.8-16.

Яременко Ю.В. Структурные изменения в социалистической экономике. * М.: Наука. 1981

Economic Survey of Europe, Geneva and New York, 1999, No.27 Вопросы экономи­ки. - 2000. - №6.

International Financial Statistics. -L.: IMF. No.2. 1981. Supplement.

International Financial Statistics. - L. IMF. Vol. XLIX, 1996.

National Accounts Statistics: Main aggregates and detailed tables.

Анализируя основные теории развития инфляции/ можно отмстить, что основ­ные расхождения во взглядах на причины и механизмы инфляционных процессов се­годня проявляются уже не столько между сторонниками теории стоимостной инфля­ции и теории инфляции спроса, сколько между последователями современных кон­цепций - неокейнсианства и неомбнетаризма. Однако попытки интерпретации перма­нентной инфляции на основе этих представлении также оказываются мало результа­тивными. Их наиболее слабым местом является взгляд на инфляцию, как на результат преходящих, кратковременных аномалий, а нс как на устойчивый структурный фено­мен

Мы исходим из гипотезы о ее взаимосвязи с трансформацией экономической и социально-институциональной структур. На основе такого подхода инфляция пред­стает структурным явлением, имеющим свои корни и первопричины в социальном конфликте относительно распределения произведенного общественного продукта. На этот основной источник инфляции накладываются другие причины, усиливающие или, наоборот, ослабляющие ее проявления Эти причины можно рассматривать как вторичные, хотя это и не означает, что в конкретные краткие периоды они не могут доминировать в своем влиянии на темпы инфляции. В целом эти вторичные факторы имеют переходящий характер, среди которых можно выделить ряд наиболее важных. Это - эмиссия денег, государственный долг и дефицит бюджета, инфляционные ожи­дания, цикличность экономики и другие.

Примем следующее краткое определение этого феномена. Инфляция - это про­цесс снижения стоимости денежной единицы, сопровождающийся, как правило, тен­денцией обще г х) устойчивого роста цен. Из этой дефиниции следует, что, во-первых, определяющей чертой инфляции является обесценение денег независимо от влияю­щих на нее факторов Во-вторых, рост цен рассматривается как следствие инфляции (хотя и не обязательное в течение непродолжительных периодов или в определенных экономических и политических условиях), причем в результате инфляционных про­цессов проявляется долговременная постоянная тенденция роста цен.

Кроме этого, необходимо учесть еще одно известное важное обстоятельство.

¹ См Малкина Л Ю Инфляция: теория и практика, история и современность Н Новгород. 199Х ⁷ Термин «последствия инфляции» здесь применяется условно. поскольку инфляция выступает как результат сложных политико-экономических взаимодействий, где причины и следствия меняются местами.

Речь идет о том, что не любое повышение цен относится к инфляции. Например, применение более производительных средств труда и высококачественных предметов потребления означает переход на иной, более высокий уровень производства и по­требления. Цветной телевизор стоит дороже черно-белого, но это не означает, что по­купательная сила денег, потраченных на него, снизилась. Таким образом, данный ас­пект наших рассуждений выводит на проблему отделения инфляционного и не ин­фляционного роста цен. Видимо точное изменение не инфляционной составляющей роста товарных цен невозможно, однако, в определенной мерс индикатором инфля­ции здесь может выступать рост цен, сопровождающийся обесценением денежной единицы. Поэтому данное обстоятельство должно так же учитываться при дальней­шем анализе, поскольку при статистическом измерении инфляции мы будем пользо­ваться индексом роста товарных цен. Итак, для того, чтобы выявить родовые призна­ки циклического характера инфляции, рассмотрим вначале динамику за последние два столетия.

Для общей характеристики инфляции в прошлом ограничимся наблюдением за движением общего индекса оптовых цен, не останавливаясь специально на различии в динамике оптовых и потребительских цен. Такой анализ мы проведем для периода после второй мировой войны, что обусловлено задачами исследования. Отметим лишь наиболее важные аспекты этой проблемы. Во-первых, существует временный лаг в приспособлении потребительских (розничных) цен к оптовым. Во-вторых, со­став товарных групп, служащих основой для измерения средних оптовых и потреби­тельских цен, и их индексов различен. В-третьих, цены потребительских товаров и услуг имеют тенденцию снижаться медленнее, и расти быстрее вследствие более медленного роста производительности труда в соответствующих отраслях производ­ства и сфере обращения, а также из-за наличия дополнительных удорожающих ком­понентов, например ренты, особенно на городскую недвижимость.

Движение общего индекса оптовых цен в Англии, Германии. Франции и США с конца XY1II и начала XIX в. и до начала самого глубокого экономического кризиса 1929-1933 годов представлено на графиках 1-4*\ В главной стране домонополистиче­ского капитализма - Англии динамика цен на протяжении XIX века носила в целом ярко выраженный понижательный характер

’ Источники Мендельсон Л. А Теория и история экономических кризисов и циклов -М . 1959. Т 2. С. 554-556; 646-650; 698-702. Т.З. М.. 1964. С. 51- 514. 5IX. Меньшиков С.М Инфляция и кризис регулирования экономи­ки -М., 1979. С. 148 (ДтяСША).

1. Оптовые цены в Англии (1800 -1929 гг.; 1913 г. =100)

2. Оптовые цены во Франции (1820 - 1929 гг.; 1901 -1910 гг.МОО)

Большая часть краткосрочных колебаний цен была связана с движением эко­номического цикла. Имелось лишь два отклонения от общей картины: устойчивое и значительное повышение цен с 1802 по 1809 г.г. и продолжительное, но менее значи­тельное повышение цен с 1852 по 1872 г. Во втором случае рост цен нс был система­тически и регулярно прерывался сильными кратковременными понижениями.

С небольшими отклонениями подобное движение цен наблюдается в течении XIX века в Германии и Франции. Данное совпадение обусловлено тем, что, как из­вестно, для капитализма свободной конкуренции была характерна сильная и быстро­действующая взаимозависимость условии национальных рынков ведущих стран.

Можно заметить, что периоды устойчивого повышения цен в указанных стра­нах совпадают с периодами войн, либо сразу же следуют за окончанием военных дей­ствий. Например, для Англии - это вторая англо-американская война (1812-1814 гг.) первая и вторая «опиумные» войны с Китаем (1840-1842 гг. и 1856-1860 гг ); для Франции - это период наполеоновских войн. Крымская (Восточная) война с Россией (1853-1856 гг.), вторая «опиумная» война с Китаем (1856-1860 гг.), Франко-прусская война (1870-1871 гг ); для Германии - образование Наполеоном Рейнского союза 16 германских государств и ликвидация Священной Римской империи германской нации (1806 г.), война Пруссии с Францией (1814 г ), франко-прусская война (1870-1871 гг ); для США - англо-американская война (1812-1814 гт), гражданская война между Се­вером и Югом (1861-1865 гг.). Во всех перечисленных случаях свободного размена бумажных денег на золото (серебро) не было, а повышение цен в эти периоды было всеобщим, затрагивавшее все отрасли экономики.

Приведенные графики динамики цен в XIX веке убедительно демонстрируют долговременную понижательную тенденцию цен. Всплески ценового роста, а, следо­вательно. и появление инфляции, характеризуются в эту эпоху относительной непро­должительностью и, как правило, связаны с периодами войн и ликвидации их послед­ствий. Сразу после окончания войн инфляция прекращалась, а цены возвращались к исходному уровню. Как известно, это совпадало по времени с восстановлением сво­бодного размена бумажных денег на золото (серебро). Таким образом, в XIX веке ин­фляция носила преимущественно военный характер, а также характеризовалась отно­сительной непродолжительностью и дискретностью (прерывистостью). При этом су­щественную роль в ограничении инфляционных процессов играла система золотого денежного обращения.

Начиная с конца XIX века долговременная тенденция понижения цен в ПРС сменилась долговременным повышательным трендом Ростовая тенденция в динами­ке цен характерна для подавляющей часта XX века за исключением ЗО-х годов, отме­ченных самым глубоким мировым экономическим кризисом. Рассматривая историче­скую динамику инфляционных процессов в XX веке можно условно выделить при крупных периода: с начала века до Великой депрессии 1929-1933 гг.; 1930-е гг. - се­редина 50-х гг.; середина 50-х гг. - настоящее время. Выбор этих временных рамок обусловлен характером и внутренним содержанием в динамике цен в ПРС. До Вели­кой депрессии» как известно, повсеместно действовал золотой стандарт. Однако кри­зис 1929-1933 гг. привел к крушению этой системы денежного обращения, что, несо­мненно. оказало мощное влияние на развитии инфляции в рассматриваемой группе стран. Период 30-х гг. середина 50-х гг. интересен с точки зрения задач исследова­ния тем, что здесь в последний раз в истории наиболее ярко проявился военный ха­рактер инфляции. Кроме этого можно отметить еще одну особенность периода. Речь идет о формировании новой системы денежного обращения - золотодевизной. До 1945 года экономики ПРС находились в условиях отсутствия свободного размена бу­мажных денег на золото, несмотря на то, что в ряде стран сохранялись официальные фиксированные золотые паритеты денежных единиц Таким образом, данный период можно охарактеризовать как генеральную репетицию функционирования экономики ПРС в условиях бумажно-денежного обращения. Но наиболее важным для нас явля­ется третий выделенный период - с середины 50-х гг. до настоящего времени. Здесь, прежде всего, необходимо отметить усиление инфляционных тенденций, изменения характера инфляции. Из дискретного она превратилась в постоянно действующий фактор экономического развития.

С 60-х годов инфляция приобрела своего рода самостоятельный характер, рост цен уже не сменялся периодами падений, а цикличность динамики цен исчезла. Кро­ме этого данный период был отмечен появлением стагфляции. Рассмотрим кратко выделенные периоды

Период до великой депрессии характеризовался резкими и частыми колеба­ниями цен. В 1896-1913 гг. общая тенденция к повышению цен действовала в рамках деловых классических циклов. Среднециклический годовой темп роста цен составлял в Англии 1.1 % . во Франции 1.5%, в Германии 2,0% и в США 1,6%. Следует заме­тить» что повышение цен в этих странах не сопровождалось обесценением бумажных денег, поскольку в это время повсеместно действовал золотомонетный стандарт. Дли­тельный рост цен в этот период можно объяснить монополизацией наиболее важных отраслей экономики, исчерпанием свободных сельскохозяйственных земель в Амери­ке и ускорением роста производительности труда в золотодобывающей промышлен­ности. Таким образом, можно сказать, что инфляции в том значении, в котором пони­маем его мы, в данные годы не наблюдалось, хотя рост цен был налицо. В 1914 -1920 гг рост цен характеризовался резкой и непрерывной динамикой. Размен бумажных денег на золото был прекращен, а инфляция выразилась в своей традиционной для то­го времени военной форме. Однако после окончания мировой войны появилась одна немаловажная деталь. Во всех странах инфляция завершилась резким падением цен, однако, только до уровня, существенно превышающего уровень предвоенных лет. В Германии же инфляция приняла катастрофический характер уже после окончания войны. В 1921-1929 it. восстановилась тенденция к росту цен умеренными темпами, характерными для предвоенных лет. Исключение составляет лишь Франция, где цены к 1929 году были намного выше, чем во время первой мировой войны. В этот период был вновь восстановлен золотой стандарт, а инфляция в явном виде не наблюдалась.

Период 1930-х гт. - середина 1950-х гг. Динамика цен в этот период отражена на графиках 5-8⁴. Данный период ознаменовался сильнейшим дефляционным падени­ем цен, обусловленным экономическим кризисом. Однако к 1935 году направление движения цен в рассматриваемых странах сменило вектор направления и начала предвоенный инфляционный разгон. В эти же годы повсеместно перестал действовать золотой стандарт. Вместе с тем до 1939 года рост цен не был инфляционным, а харак­теризовался тем же циклическим движением. Нс инфляционное предвоенное пятиле­тие сменилось резким инфляционным взлетом цен, обусловленным второй мировой войной. Инфляция вновь приобрела свой традиционный военный характер. Однако это была последняя военная инфляция с точки зреют ее мирового значения. К концу войны в ПРС стало понятно, что без восстановления золотого стандарта в той или иной форме обойтись нс удается при решении вопросов послевоенного восстановле­ния. Политическая ситуация сложилась так, что США выходили из войны более сильными. В результате на валютно-финансовой конференции государств антигитле­ровской коалиции, состоявшейся 6 июля 1944 года в Бреттон-Вудсе (США) был при­нят так называемый план Уайта в соответствии с которым воссоздавался золотой

¹ Источники тс же. что и для графиков 1*4.

стандарт в своей модифицированной форме в виде золотодевизного (или золото - долларового) стандарта. Хотя, в соответствии с этой системой денежного обращения, валюты ПРС и нс разменивались на золото, но привязка доллара к золоту и выбор его в качестве ведущей валюты по сути своей восстанавливало золотой стандарт. Тем нс менее, окончание войны поставило большинство ПРС в неравные экономические ус­ловия, что привело к нарушению синхронности динамики цен в этих странах. Поэто­му, период после окончания И мировой войны и до середины 50-х годов целесообраз­но, с точки зрения изучения инфляционных процессов, рассмотреть по отдельным странам.

200

190

180

170

160

150

140

130

120

110

100

90

80

5. Оптовые цены в Великобритании (1930 -1955 гг.; 1.1937 г. «100, П. 1953 г »100)

6. Оптовые цены во Франции (1928 -1958 гг.; 1.1937 г. =100, II. 1953 г.=100)

1,4. i.41^4,4X IAIn.Amt.r4. і L і. І.. І Г L,t I..-U.1 1925l I t І І І І І І il I I II I U ( Hill It 1-І I: і-1 H 4H

7. Оптовые цены в Японии (1930 -1958 гг.; 1.1937 г. =100, II. 1953 г.=100)

180

170

180

150

140

130

120

110

100

90

80

8. Оптовые цены в Германии (1928 -1958 гг.; 1.1937 г. =100, II. 1953 г.=100

СЩА. Во время войны цены резко росли, начиная с 1940 г. Однако в это время действовал частичный контроль над ценами, что создавало отложенный спрос в виде больших денежных сбережений. После контроля над ценами в 1946 г. цены подско­чили еще больше, раскручивая инфляцию. Инфляционный процесс был прерван большим снижением цен в кризисе 1948-1949 гг., но затем вновь возродился инфля­ционный рост цен, который во многом был обусловлен войной в Корее.

Великобритания. Общий рост цен, начавшийся в годы второй мировой войны, продолжался и в первые годы после сс окончания. К 1950 г. цены лишь замедлили рост и после непродолжительного их снижения, начал с 1954 года они вновь начали расти, причем сопровождаясь обесценением денежной единицы. Таким образом, Ве­ликобританию с середины 50-х годов начала сопровождать все более разворачиваю­щаяся инфляция.

Франция. За время второй мировой войны цены выросли в 1,6 раза, или в сред­нем по 10% в год между 1939 и 1945 гг В первые послевоенные годы инфляция при­няла галопирующий характер. С 1944 по 1948 гг. цены выросли в 6,6 раза, или - 60% ежегодно В 1948-1952 гг. рост цен незначительно замедлился, а в 1953-1955 гг на- цен в рассматриваемом периоде приведена на графиках 9-14.⁵

В истории экономического развития ПРС до начала середипы 50-х гт. все ин­

фляционные потрясения можно отнести к разряду военных, поскольку, как мы виде­ли, резкие ускорения темпов роста цен приходились на периоды войн, а также других социальных и политических переворотов. Рубеж середины 50-х гг. свидетельствует о коренном изменении характера инфляции. Если до рассматриваемого периода инфля­ция прерывалась довольно глубокими и длительными периодами абсолютного паде­ния цен и развитием дефляционных процессов, то с середины 50-х гг. и до настояще­го времени инфляция выродилась в перманентный процесс. Более того, если ранее динамика цен соответствовала движению экономического цикла, то с конца 60-х гг. этот «рисунок» цен исчез совсем. До этого цикличность цен постепенно «смазыва­лась» и, в конечном счете, трансформировалась в односторонне эластичную повыша­тельную кривую, о чем свидетельствуют приведенные графики

График 9

Темпы прироста цен в США (1949-1999 гг.)

----- потребительские цены ------------- оптовые цены

' Ряды рассчитаны no 1 International Finansial Statistics - L.; IMF. Vo’ XLIX, 1996; 2. International Finansial Sia- nstics. -L ; IMF. Xr 2. 19Я1. Supplement

График 10

Темпы прироста оптовых и потребительских цен в промышленно развитых странах

Япония

— потребительские цены -------------- оптовые цены

График 11

Германия