Транснациональные банки — финансовая база международного бизнеса
Главными партнерами транснациональных корпораций по международному бизнесу за последние полтора века стали транснациональные банки (ТНБ), которые зародились в тех же, что и ТНК, развитых странах и прошли долгую и сложную эволюцию параллельно и даже совместно с ТНК.
Последние никогда не смогли бы добиться экономической незави-56
симости и всемирного влияния, если бы они действовали самостоятельно, без поддержки и опоры на международную банковскую систему, состоящую из многочисленных транснациональных банков разного происхождения и с различной широтой транснациональной разветвленности.
Под транснациональным банком понимается крупный банк, достигший такой уровень международной концентрации и централизации капитала, который благодаря сращиванию с промышленным капиталом (ТНК) предполагает их реальное участие в экономическом разделе мирового рынка ссудных капиталов и кредитно-финансовых услуг.
В своей деятельности ТНБ проявляет международный подход к формированию и развитию своей транснациональной сети филиалов, отделений и представительств с единым центром принятия решений в стране базирования головного банка.
Транснациональные банки прошли несколько этапов своего становления, которые совпадали в основном с этапами развития ТНК.
Первый этап — конец XIX — начало XX в. до Первой мировой войны— 1914—1918 гг.
Второй этап — с конца Первой мировой войны (1918 г.) до начала Второй мировой войны (1939 г.). В периоды мировых войн международная финансовая деятельность несколько замедлялась и сокращалась, а между воюющими сторонами и вовсе прекращалась.
Третий этап — конец Второй мировой войны (1945 г.) — 70-е годы XX в., когда происходили послевоенное восстановление экономик, включая банковские системы, развал мировой колониальной системы и построение новых экономических отношений с развивающимися странами, требующих формирования новых международных банковских структур.
Четвертый этап приходится на 80—90-е годы XX в., когда наблюдался бурный рост THK в мире, что вызвало крайнюю необходимость развертывания широко разветвленной сети транснациональных банков для финансового обслуживания THK и резко увеличивающихся запросов мировых финансовых рынков.
Пятый этап развития ТНБ приходится на начало XXI в., когда усиливаются региональные интеграционные процессы в Европе, Северной и Южной Америке, Азии и Евразии, набирает обороты глобализация всех мирохозяйственных связей с масштабным участием в них THK и ТНБ. В этих условиях требуется невиданная ранее концентрация капитала, необходимого для обеспечения финансовыми ресурсами THK и других участников международного бизнеса.
К началу XXI в. в мире сформировались три главных финансовых региона, в которых сгруппировались крупнейшие транснациональные банки мира: США, Западная Европа и Япония. На пространстве указанных регионов в процессе длительной эволюции с острыми конфликтами и жесткой конкурентной борьбой между банками вместе с их могуществен-
ными клиентами — THK образовался ряд международных финансовых центров:
— в США — Нью-Йорк;
— в Западной Европе — Лондон (Великобритания), Париж (Франция), Цюрих (Швейцария), Люксембург, Франкфурт-на-Майне (Германия);
— в Японии — Токио.
Кроме того, существует еще ряд международно признанных финансовых центров: в Чикаго (США), Базеле (Швейцария), Амстердаме (Нидерланды), Вене (Австрия), Гонконге (КНР), Тайване, Сингапуре, Сеуле (Республика Корея), Сиднее (Австралия), Кейптауне (ЮАР), Сан-Пауло (Бразилия), Эр-Риаде (Саудовская Аравия) и др.
В начале XXI в. в мире насчитывается около двух десятков крупнейших финансовых центров, содержащих более тысячи филиалов и отделений транснациональных банков ведущих развитых стран. Эти банки служат основными источниками финансирования международного бизнеса. В периодических экономических изданиях регулярно публикуются списки крупнейших ТНБ мира (100 или 1000 «топ бэнкс» мира и Европы и т.д.).
Ниже приведены 10 ТНБ в порядке убывания размеров их активов (табл. 2.2).Таблица 2.2
Крупнейшие банки мира в 2005 г. (по показателю чистой прибыли)
| Банк | Страна | Прибыль, млрд дол. |
| Citigroup | США | 17,0 |
| Bank of America Corp | США | 14 |
| HSBC Holdings | Великобритания | 11,8 |
| Royal Bank of Scotland | Великобритания | 8,2 |
| Wells Fargo | США | 7,0 |
| UBS | Швейцария | 6,5 |
| Barclays | Великобритания | 5,9 |
| China Construction Bank | Китай | 5,8 |
| Muzino Financial Group | Япония | 5,8 |
| BNP Paribas | Франция | 5,8 |
Источник: http://money.cnn.eom/magazines/fortune/global500/industries/ BanksCommercialandSavin.gs/l.html.
В начале XXI в. мировой финансовый рынок, состоящий из перечисленных выше региональных финансовых центров, охватывает более тысячи ТНБ, крупнейшие из которых сгруппировались в первой сотне ТНБ мира. Если рассмотреть принадлежности банков к той или иной стране базирования, то выявится следующая структура крупнейших ТНБ мира (табл. 2.3).
Таблица 2.3
Структура первой сотни крупнейших ТНБ мира
| Страна | Количество ТНБ | Суммарные активы, млрд дол. |
| Япония | 24 | 5 635 |
| Германия | 12 | 1 604 |
| Франция | 11 | 1 932 |
| США | 10 | 1 987 |
| Италия | 8 | 848 |
| Великобритания | 7 | 1 002 |
| Испания | 5 | 379 |
| Бельгия | 4 | 290 |
| Швеция | 4 | 284 |
| Австралия | 4 | 266 |
| Нидерланды | 3 | 476 |
| Швейцария | 3 | 447 |
| КНР (с Гонконгом) | 2 | 323 |
| Канада | 2 | 212 |
| Дания | 1 | 61 |
| Итого | 100 | 15 746 |
Примечание. Подсчитано по зарубежным источникам.
Международная деятельность ТНБ за долгие годы приобрела ряд характерных особенностей:
— ТНБ — главный и крупный посредник между владельцами финансовых ресурсов и инвесторами, заимствующими капитал для осуществления международного бизнеса;
— ТНБ — главный определитель форм и распределитель каналов движения финансовых ресурсов от их владельцев к их заемщикам;
— ТНБ — универсальное финансовое звено в осуществлении крупномасштабных международных платежей, в привлечении свободных денежных средств и их размещении на международных финансовых рынках на условиях возврата, соблюдения сроков и ставок оплаты;
— ТНБ — источник крупных объемов инвестиционных средств с высокой степенью их надежности как с точки зрения их происхождения, так и предоставления.
Современные транснациональные банки отличаются тем, что их внешняя деятельность стала заметным генерирующим фактором расширения и развития процесса глобализации хозяйственных связей большинства стран мира. Принципиальное отличие ТНБ от национальных банков состоит главным образом в обладании собственной, созданной ими разветвленной
.59
международной банковской сети, которая позволяет им оперативно, вовремя и к месту реагировать на запросы клиентов в лице THK и менее крупных инвесторов (вплоть до фирм малого бизнеса), удовлетворяя их потребности в финансовых ресурсах для эффективного ведения международного бизнеса.
Основные термины и определения
Диверсификация производства — одновременное развитие многих не связанных друг с другом видов производства, расширение ассортимента изделий, производимых в рамках одного предприятия, концерна и т.п. Диверсификация применяется с целью повышения эффективности производства, получения экономической выгоды и предотвращения банкротства.
Индекс транснационализации — среднее значение отношения зарубежных активов компании к общему объему активов, зарубежных продаж к общему объему продаж и численности работников, занятых за рубежом, к общему числу занятых.
Международный бизнес — предпринимательская деятельность, преимущественной сферой действия которой являются международные экономические отношения в мировой экономике.
Неосязаемые активы (гудвил) — престиж, деловая репутация, клиенты, кадры и другие нематериальные активы компаний, приобретающие рыночную стоимость при слияниях и поглощениях компаний.
Транснациональная корпорация — крупное объединение, использующее в своей хозяйственной деятельности международный подход и предполагающее формирование и развитие международного производственно-сбытового, торгового и финансового комплекса с единым центром принятия решений в стране базирования и с филиалами, представительствами и дочерними компаниями в других странах.
Трансфертная цена — цена, применяемая корпорациями в сделках между филиалами, подразделениями и подконтрольными фирмами, действующими в одной или разных странах. Обычно трансфертные цены являются предметом коммерческой тайны. Такие цены используются для перевода прибыли и сокращения налогов.
Вопросы для самоконтроля
1. Что понимается под транснациональными корпорациями и в чем сущность международного подхода в их внешнеэкономической деятельности?
2. Что такое индекс транснационализации и как он рассчитывается?
3. Как деятельность современных THK влияет на экономику развивающихся стран?
4. Перечислите источники эффективной деятельности THK (по сравнению с национальными компаниями).
5. Что понимается под транснациональными банками и какова их роль в международном бизнесе?
Литература
1. Бодрова Н.А. Эволюция теорий вывоза капитала // Внешнеэкономический бюллетень. 2001. № 12.
2. Булатов AC. Вывоз капитала: своя компания за рубежом. M.: БЕК, 1996.
3. Владимирова И.Г. Роль и место транснациональных корпораций в современной экономике // Менеджмент в России и за рубежом. 1998. № 2.
4. Международные экономические отношения: Учебник / Под ред. В.Е. Рыбалкина, 6-е изд. M.: ЮНИТИ-ДАНА, 2006.
5. Мир на рубеже тысячелетий (прогноз развития мировой экономики до 2015 г.) / Под ред. В.А. Мартынова и А.А. Дынкина. M.: Новый век, 2001.
6. Мировая экономика: Учебник / Под ред. AC. Булатова. M.: Экономисть, 2003.
7. Мировая экономика: Елобальные тенденции за 100 лет / Под ред. И.С. Королева. M.: Экономисть, 2003.
8. Мовсесян А.Г., Огнивцев С.Е. Мировая экономика: Учебник. M.: Финансы и статистика, 2001.
9. Хасбулатов РИ. Мировая экономика. В 2 т. M.: Экономика, 2001.
10. Экономика США: Учебник для вузов / Под ред. В.Б. Супяна. СПб.: Питер, 2003.
11. Buckley P., Casson М. The economic theory of the multinational enterprise: Sel. Papers. L, 1985.
12. Dunning J.N. The Eclectic Paradigm of International Production: ARestatement and Possible Extension // Journal of International Business Studies. 1988. Vol. 19. № I.
13. World Investment Report. Transnational Corporations and Export Competitiveness. UNCTAD. New York and Geneva, 2005.
14. CIA World Development Indicators, 2005.
15. IMW World Economic Outlook, 2005.