<<
>>

Проценты по вкладам в банк. плата за кредит и инфляция

Рассмотрим банк, честно выполняющий свои обязательства. Пусть процент по вкладам в нём составляет 10 % в месяц. Тогда  вклад в 1 руб., вложенный в банк, через месяц возрастёт до в 1,1 руб., через 2 месяца – до 1,21 руб., через год – до 3,14 руб.

Однако за год росли не только вклады, но и цены. Например, с 19.05.1994 по 18.05.1995 г. индекс инфляции составил 3,73. Значит, в ценах на момент оформления вкладов итог годового хранения равен 3,14 / 3,73 = 0,84 руб. Хранение оказалось невыгодным – реальная стоимость вклада уменьшилась на 16 %, несмотря на, казалось бы, очень выгодные условия банка.

Пусть фирма получила кредит под 200 % годовых. Значит, вместо 1 руб., полученного в настоящий момент в кредит, через год ей надо отдать 3 руб. Если она взяла кредит 19.05.1994, а отдает 18.05.1995 г., тогда в ценах на момент взятия кредита она отдает 3 / 3,73 = 0,80 руб. за 1 руб. кредита, т. е. кредит превратился в подарок – возвращать надо на 20 % меньше, чем получил, реальная ставка кредита отрицательна, она равна (– 20) %! Такова была типичная ситуация в России в течение ряда лет начиная с 1992 г., особенно в 1992–1994-х гг.

При темпе, соответствующем умеренной (ползучей) инфляции (), заметных нарушений экономических процессов, как правило, не наблюдается. Она не нарушает рыночного механизма. Цены на определенных товарных рынках могут снижаться, на других быть стабильными или расти медленнее. Деньги выполняют свои функции, они надежны как всеобщее платежное средство, которое можно использовать при заключении контрактов и как средство сохранения богатства. Рынок подает адекватные сигналы экономическим агентам для принятия инвестиционных и других хозяйственных решений.

Галопирующая инфляция (galloping inflation) имеет место, когда её темп достигает 20–200 % в год.

Она  вызывает расстройство системы экономических связей. Экономики развитых стран более чувствительны к колебаниям рыночной конъюнктуры, поэтому дестабилизирующее воздействие галопирующей инфляции проявляется при относительно низких её значениях. Верхние значения галопирующей инфляции характерны для развивающихся стран.

Когда галопирующая инфляция принимает устойчивый характер, начинаются сбои в функциях денег, подрывается авторитет всеобщего платежного средства в условиях стремительного  его обесценения. Экономика обращается к услугам «прославленного» бартера. Обесценивающиеся деньги не годятся в качестве средства сохранения богатства или сбережения.

Люди стараются избавиться от них (бегство от денег), минимизируя свои кассовые остатки и создавая запасы товаров или вкладывая в недвижимость.

Бартер (barter) – прямой обмен товарами и услугами в ограниченном объеме, имеет место в экономике с развитой денежной системой, такой, например, как в США. Однако распространение его за пределы «критической массы» сопряжено с ростом трансакционных издержек, так как отсутствует определенная единица платежа для использования в контрактах. Цена конкретных товаров может понизиться вследствие изменения вкусов потребителей, роста  обменных курсов в ходе решения проблемы двойного совпадения потребностей.

Например, в гипотетической экономике производится и продается

1000 товаров, но отсутствуют деньги и денежная единица счета. Индивид может обменять единицу товара на один из 999 оставшихся.

Число обменных курсов в этом случае определится:

N (N – 1) = 2,

где N – число товаров и услуг.

Число обменных курсов = 1 000 999 / 2 = 499 500.

Таким образом, чтобы осуществить сделку на рынке с 1000 товаров, необходимо знать почти полмиллиона обменных курсов. Имея деньги, покупатель сократит число обменных курсов до (N – 1), т. е. до 999, или до 1/500 числа вариантов обмена в бартерной экономике.

Уменьшение числа относительных цен, таким образом, сделает обмен менее затратным.

Главная особенность галопирующей инфляции состоит в том, что она незаметно перерастает в наиболее опасную как в экономическом, так и в социальном плане разновидность инфляции – гиперинфляцию.

При гиперинфляции рост цен достигает десятикратного или большего ежегодного увеличения.

В таких условиях разрыв между ростом цен и увеличением заработной платы становится катастрофическим. Ухудшается благосостояние даже наиболее обеспеченных слоев населения. Гиперинфляция свидетельствует о наступлении краха денежной системы страны, о неуправляемости хозяйственными процессами. Происходит отказ от контрактов в денежной форме.

Гиперинфляция представляет собой экстраординарный период, на протяжении которого нестабильность цен становится столь значительной, что начинает доминировать в повседневной жизни, приводит к дезорганизации производства и рынка, а также к перераспределению доходов и богатства в обществе. Она оказывает разрушительное воздействие на объем национального производства, занятость и денежное обращение.

Примеры очень высокой инфляции и гиперинфляции могут восприниматься как некие теоретические причуды, что-то вроде шоу уродцев в «экономическом цирке». Действительно, во всей мировой истории вплоть до конца XX века отмечено более 20 случаев гиперинфляции. К несчастью, в последние годы эти экономические бедствия нельзя назвать редкими. Хотя в течение 34 лет между 1949 и 1983 гг. в мире не наблюдалось явлений гиперинфляции, за вторую половину 80-х годов было отмечено уже 7 случаев. Кроме того, в течение 80-х гг. многие страны пережили высокую инфляцию с темпом, превышающим 100 % за 12 месяцев.

<< | >>
Источник: Варлашкина Т. И.. Инфляция: проблемы теории и практики : учеб. пособие / Т. И. Варлашкина. – Хабаровск : Изд-во ДВГУПС,2005. – 131 с. : ил.. 2005

Еще по теме Проценты по вкладам в банк. плата за кредит и инфляция:

  1.   4.8. Воздействие инфляции на деятельность коммерческих банков    
  2. 4.8. Особенности инфляции в России  
  3. 5. 4. Спрос и предложение кредита. Ссудный процент
  4. §1.1. Зачем нужен центральный банк?
  5. 13.1. Природа ссудного процента
  6. Проценты по вкладам в банк. плата за кредит и инфляция
  7. Ссудный процент. Номинальная и реальная ставка процента.
  8. 11.3. Ссудный процент
  9. ТЕМА 3. КРЕДИТ КАК ФОРМА ДВИЖЕНИЯ ДЕНЕЖНОГО КАПИТАЛА
  10. Тема 7. СБЕРЕГАТЕЛЬНОЕ ДЕЛО
  11. Особенности инфляции в России
  12. Сберегательный банк Российской Федерации и его операции
- Антимонопольное право - Бюджетна система України - Бюджетная система РФ - ВЭД РФ - Господарче право України - Государственное регулирование экономики России - Державне регулювання економіки в Україні - ЗЕД України - Инвестиции - Инновации - Инфляция - Информатика для экономистов - История экономики - История экономических учений - Коммерческая деятельность предприятия - Контроль и ревизия в России - Контроль і ревізія в Україні - Логистика - Макроэкономика - Математические методы в экономике - Международная экономика - Микроэкономика - Мировая экономика - Муніципальне та державне управління в Україні - Налоги и налогообложение - Организация производства - Основы экономики - Отраслевая экономика - Политическая экономия - Региональная экономика России - Стандартизация и управление качеством продукции - Страховая деятельность - Теория управления экономическими системами - Товароведение - Управление инновациями - Философия экономики - Ценообразование - Эконометрика - Экономика и управление народным хозяйством - Экономика отрасли - Экономика предприятий - Экономика природопользования - Экономика регионов - Экономика труда - Экономическая география - Экономическая история - Экономическая статистика - Экономическая теория - Экономический анализ -