Регулирование деятельности некредитных финансовых институтов рынка ценных бумаг

Государственное регулирование включает:

• допуск финансовых институтов на рынок цен­ных бумаг;

• надзор за деятельностью финансовых институтов.

Допуск профессиональных участников к деятель­ности на рынке ценных бумаг осуществляется в форме лицензирования.

Лицензия - специальное разрешение на осущест­вление конкретного вида деятельности при обязатель­ном соблюдении лицензионных требований и условий, выданное регулятором юридическому лицу (см. табл. 9).

Лицензия выдается на каждый вид деятельности. Исключение составляют государственные корпорации, которые могут выполнять профессиональную деятель­ность без лицензии в силу специального закона, напри­мер, такой государственной корпорацией является «Внешэкономбанк» (на основе Федерального закона от 17 мая 2007 г. № 82-ФЗ «О банке развития»).

Таблица 9

Виды лицензий на рынке ценных бумаг Российской Федерации

Финансовые институты могут совмещать несколь­ко видов профессиональной деятельности согласно пра­вилам, установленным законодательством Российской

Федерации (см.

Особая роль уделяется пруденциальному регулиро­ванию и надзору на финансовых рынках. Установление пруденциальных норм, т. е. обязательных требований и условий, позволяет обеспечить превентивное управле­ние рисками участников финансовых рынков, защиту ин­

тересов инвесторов, повышение надежности и финан­совой устойчивости финансовых институтов.

Для финансовых институтов на рынке ценных бу­маг устанавливаются лицензионные требования и усло­вия, которые подразделяются на общие и специальные.

К общим требованиям относятся:

1. Соблюдение законодательства Российской Феде­рации о ценных бумагах, законодательства об исполни­тельном производстве, а также законодательства о проти­водействии легализации (отмыванию) доходов, получен­ных преступным путем, и финансированию терроризма;

2. Наличие у финансового института не менее 1 контролера;

3. Наличие системы управления рисками, связанны­ми с осуществлением профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг и операций с собственным иму­ществом, которая должна соответствовать характеру со­вершаемых операций профессионального участника рынка ценных бумаг и содержать систему мониторинга рисков, обеспечивающую своевременное доведение не­обходимой информации до сведения органов управления профессионального участника рынка ценных бумаг;

Г) соответствие собственных средств финансового института и иных его финансовых показателей норма­тивам достаточности собственных средств и иным по­казателям, установленным законодательством Россий­ской Федерации о ценных бумагах.

С 1 сентября 2014 г. нормативы достаточности соб­ственных средств финансовых институтов на рынке цен­ных бумаг устанавливаются в рублевом эквиваленте ли­бо рассчитываются по формуле, определенной мегарегу­лятором (см. табл. 11).

Таблица 10

Основные правила совмещения видов деятельности на рынке ценных бумаг Российской Федерации

Таблица 11

Нормативы достаточности собственных средств финансовых институтов на рынке ценных бумаг

4.

Руководитель профессионального участника, руко­водитель филиала, заместители руководителя органи­зации или ее филиала, начальники структурных под­

разделений, контролеры и рядовые работники должны иметь квалификационный аттестат специалиста финан­сового рынка, выдаваемый по результатам сдачи двух эк­заменов (базового и специализированного) (см. табл. 12).

Таблица 12

Типы аттестатов на рынке ценных бумаг

У руководителя профессионального участника и контролера не должно быть судимости за преступления в сфере экономической деятельности и/или преступ­ления против государственной власти.

В функции аттестованных специалистов финансо­вого рынка в организации, осуществляющей брокерскую,

дилерскую деятельность или деятельность по управле­нию ценными бумагами, входит:

• участие в рассмотрении документов, связанных с осуществлением сделок с ценными бумагами и/или с за­ключением договоров, являющихся производными фи­нансовыми инструментами, и/или осуществлении сде­лок с ценными бумагами и/или в заключении договоров, являющихся производными финансовыми инструмента­ми: от имени организации и за ее счет; от имени клиен­тов и за счет клиентов; от имени организации и за счет клиентов;

• участие в рассмотрении документов, связанных с осуществлением сделок с ценными бумагами, денежны­ми средствами, предназначенными для совершения сде­лок с ценными бумагами и/или заключения договоров, являющихся производными финансовыми инструмен­тами в интересах учредителя управления, и осуществле­нии сделок с ценными бумагами, денежными средства­ми, предназначенными для совершения сделок с ценны­ми бумагами и/или заключения договоров, являющихся производными финансовыми инструментами в интере­сах учредителя управления;

• подписание отчетов клиентам;

• оказание услуг по подготовке проспекта ценных бумаг;

• участие в размещении и организации размеще­ния эмиссионных ценных бумаг;

• ведение внутреннего учета;

• заполнение отчетности для предоставления в федеральный орган исполнительной власти по рынку ценных бумаг, организаторам торговли.

В функции аттестованных специалистов финансо­вого рынка в организации, осуществляющей деятель­

ность организатора торговли на рынке ценных бумаг

(деятельность фондовой биржи), входит:

• участие в раскрытии информации по итогам торгов;

• заполнение отчетности для предоставления в федеральный орган исполнительной власти по рынку ценных бумаг.

В функции аттестованных специалистов финан­сового рынка в организации, осуществляющей деятель­ность по ведению реестра владельцев ценных бумаг, вхо­дит:

• участие в рассмотрении и/или подготовке доку­ментов, связанных с переходом права собственности на ценные бумаги по лицевым счетам зарегистрированных лиц, и проведении операций, связанных с переходом пра­ва собственности на ценные бумаги по лицевым счетам зарегистрированных лиц;

• участие в подготовке отказов от внесения записи в реестр и/или подписание таких уведомлений;

• подписание выписки из системы ведения ре­естра владельцев ценных бумаг;

• подписание справки об операциях по лицевому счету зарегистрированного лица;

• заполнение отчетности для предоставления в федеральный орган исполнительной власти по рынку ценных бумаг.

В функции аттестованных специалистов финансо­вого рынка в организации, осуществляющей депозитар­ную деятельность, входит:

• участие в рассмотрении и/или подготовке доку­ментов, связанных с переходом права собственности на ценные бумаги по счетам депо клиентов, и проведении операций, связанных с переходом права собственности на ценные бумаги по счетам депо клиентов;

• участие в подготовке отказов от внесения запи­сей по счетам депо клиентов и/или подписание таких уведомлений;

• взаимодействие с реестродержателем при осу­ществлении организацией функций номинального дер­жателя ценных бумаг;

• заполнение отчетности для предоставления в федеральный орган исполнительной власти по рынку ценных бумаг.

5. Обеспечение финансовым институтом возмож­ности для осуществления лицензирующим органом над­зорных полномочий, а также предоставление лицен­зиатом полной и достоверной информации в ходе прове­дения проверки этого лицензиата;

6. Предоставление полной информации о структуре собственности финансового института на магнитном носителе и в бумажном виде не позднее 15 рабочих дней, следующих за отчетным кварталом;

7. Наличие программно-технического обеспечения, необходимого для осуществления профессиональной де­ятельности на рынке ценных бумаг и соответствующего требованиям законодательства Российской Федерации о ценных бумагах, а также требованиям внутренних до­кументов, профессионального участника рынка ценных бумаг.

Специальные требования. Для различных видов де­ятельности финансовых институтов на рынке ценных бумаг предусмотрены специальные лицензионные требо­вания и условия.

Например, для брокерской, дилерской и деятель­ности по управлению ценными бумагами должно быть:

• не менее 1 работника, в обязанности которого входит ведение внутреннего учета операций с ценными бумагами, отвечающего квалификационным требовани­

ям, установленным законодательством Российской Фе­дерации о ценных бумагах;

• не менее 1 работника по каждому из указанных видов профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг, отвечающих квалификационным требованиям, установленным законодательством Российской Федера­ции о ценных бумагах.

При соблюдении лицензионных требований и усло­вий финансовый институт на рынке ценных бумаг полу­чает бессрочную лицензию и включается в реестр финан­совых институтов или выданных лицензий. Однако фи­нансовый институт рынка ценных бумаг может быть исключен из реестра в следующих случаях:

- по заявлению финансового института;

- в случае ликвидации финансового института или прекращения его деятельности в случае реорганизации (за исключением преобразования);

- в случае неосуществления деятельности на рынке ценных бумаг в течение одного года с даты принятия ли­цензирующим органом решения о выдаче соответст­вующей лицензии;

- за неоднократное нарушение в течение 1 года за­конодательства Российской Федерации о ценных бу­магах, нарушение лицензионных требований и условий;

- в случае аннулирования или отзыва лицензии на осуществление банковских операций (для кредитных организаций).

Надзор за деятельностью финансовых институтов

проводится в дистанционной и контактной формах.

Текущий надзор в дистанционной форме означает, что наблюдение за деятельностью финансовых институ­тов осуществляется на основе представленных ими доку­ментов. Банк России устанавливает обязательные для некредитных финансовых организаций сроки и порядок

составления и представления отчетности и другой ин­формации, предусмотренной российским законодатель­ством.

Нормативную основу для надзора в дистанционной форме составляют:

• Указание ЦБ РФ от 15 января 2015 г. № 3533-У «О сроках и порядке составления и представления от­четности профессиональных участников рынка ценных бумаг в Центральный банк Российской Федерации (Банк России)»;

• Приказ ФСФР России от 30 августа 2007 г. (ред. от 5 июня 2012 г.) № 07-92/пз-н «Об утверждении Поло­жения о годовом отчете и квартальной отчетности него­сударственного пенсионного фонда и Инструкции по их заполнению (вместе с Инструкцией по заполнению форм годового отчета и квартальной отчетности негосудар­ственного пенсионного фонда»;

• Приказ ФСФР России от 21 сентября 2010 г. (ред. от 24 апреля 2012 г.) №10-60/пз-н «Об утверждении По­ложения об отчетности негосударственного пенсионного фонда по обязательному пенсионному страхованию»;

• Постановление ФКЦБ РФ от 22 октября 2003 г. № 03-41/пс «Об отчетности акционерного инвестицион­ного фонда и отчетности управляющей компании паево­го инвестиционного фонда»;

• Приказ ФСФР России от 6 марта 2013 г. № 1313- 17/пз-н «Об утверждении форм отчетности в поряд­ке надзора страховщиков и Порядка составления и пред­ставления страховщиками отчетности в порядке над­зора».

Формы отчетности в порядке надзора определены отдельно для

- профессиональных участников рынка ценных бу­маг;

- субъектов рынка коллективных инвестиций, в том числе инвестиционных фондов и негосударственных пенсионных фондов;

- страховщиков, страховых брокеров;

- других финансовых институтов (см. табл. 13, 14).

Перечень форм отчетности и другой информации, представляемой профессиональными участниками рынка ценных бумаг в Банк России

Таблица 13

Продолжение табл. 13

Таблица 14

Перечень форм отчетности и другой информации акционерного инвестиционного фонда и отчетности

управляющей компании паевого инвестиционного фонда, представляемой в Банк России

Продолжение табл. 14

Окончание табл. 14

Негосударственные пенсионные фонды представ­ляют в Банк России годовую и квартальную отчетность.

Годовая отчетность состоит из:

• бухгалтерской и специальной отчетности (в том числе Отчета о финансовой деятельности, Отчета о разме­щении пенсионных резервов, Отчета о размещении пен­сионных резервов по договору доверительного управле­ния, Отчета о самостоятельном размещении пенсионных резервов, Отчета о выполнении договорных обязательств по негосударственному пенсионному обеспечению и ко­личестве именных и солидарных пенсионных счетов);

• заключения аудитора по результатам ежегодной независимой аудиторской проверки по итогам финансо­вого года; заключения актуария по результатам ежегод­ного актуарного оценивания деятельности негосудар­ственного пенсионного фонда;

• учетной политики с рабочим планом счетов, утвержденной приказом руководителя исполнительного органа негосударственного пенсионного фонда;

• отчета об оценке объектов недвижимого имуще­ства, в которое были размещены пенсионные резервы, проведенной оценщиком, являющимся членом одной из саморегулируемых организаций оценщиков, включая ко­

пии документов, подтверждающих членство в конкрет­ной саморегулируемой организации;

• отчета о формировании и использовании стра­хового резерва негосударственного пенсионного фонда;

• инвентаризационной описи или акта инвентари­зации пенсионных резервов, учтенных на соответствую­щих балансовых и забалансовых счетах, на пенсионных счетах и в составе страхового резерва, а также по видам активов, нарастающим итогом с общим объемом средств пенсионных резервов фонда, включая сверку за прошед­ший финансовый год;

• отчетных документов по результатам сверки ин­формации о размере средств пенсионных накоплений, учтенных на пенсионных счетах накопительной части трудовой пенсии, нарастающим итогом с общим объемом средств пенсионных накоплений фонда, включая сверку за прошедший финансовый год (для фондов, зарегистри­ровавших заявление о намерении осуществлять деятель­ность по обязательному пенсионному страхованию);

• состава учредителей негосударственного пенси­онного фонда с указанием размера вклада каждого в со­вокупный вклад учредителей (вклад учредителя) фонда в рублях и процентах к совокупному вкладу учредителей;

• сведений об управляющей компании (управля­ющих компаниях);

• сведения о специализированном депозитарии, порядок расчета вознаграждения специализированному депозитарию фонда;

• пояснительной записки к годовому отчету и дру­гих документов.

Страховщики представляют в Банк России следую­щие формы отчетности:

• Отчет о составе и структуре активов;

• Отчет о страховых резервах;

• Отчет о платежеспособности;

• Отчет об операциях перестрахования;

• Отчет о структуре финансового результата по видам страхования;

• Отчет о филиалах и представительствах;

• Отчет об акционерах (участниках) и иных аффи­лированных лицах.

Надзор в контактной форме осуществляется в рам­ках инспекционной деятельности Банка России, которая включает в себя проведение выездных проверок дея­тельности финансовых институтов - подназнорных орга­низаций и их организационного, информационного, ме­тодического и иного обеспечения.

Нормативную основу для проверок составляют:

• Инструкция ЦБ РФ от 1 сентября 2014 г. № 156-И «Об организации инспекционной деятельности Цен­трального банка Российской Федерации (Банка России) в отношении некредитных финансовых организаций и са­морегулируемых организаций некредитных финансовых организаций»;

• Инструкция ЦБ РФ от 24 апреля 2014 г. № 151-И «О порядке проведения проверок деятельности некре­дитных финансовых организаций и саморегулируемых организаций некредитных финансовых организаций уполномоченными представителями Центрального бан­ка Российской Федерации (Банка России)».

Банк России осуществляет проверки:

- тематические и комплексные;

- плановые и внеплановые.

Основаниями для проведения внеплановых прове­рок являются:

• наличие данных о нарушениях поднадзорными организациями нормативных актов Банка России, о не­исполнении ими предписаний Банка России;

• изменение финансовой устойчивости, финансо­вого состояния, платежеспособности поднадзорных и перспектив их деятельности, в том числе подверженно­сти поднадзорных организаций рискам, качества управ­ления поднадзорных организаций, включая организа­цию управления рисками и внутреннего контроля;

• выявление фактов, свидетельствующих о воз­можной недостоверности учета (отчетности) поднадзор­ных организаций;

• обращения федеральных органов исполнитель­ной власти Российской Федерации и правоохранитель­ных органов, органов исполнительной власти субъектов Российской Федерации, обращения иностранного регу­лятора финансового рынка;

• обращения Общественного совета по инвестиро­ванию средств пенсионных накоплений с требованиями о проведении проверок деятельности специализирован­ных депозитариев, управляющих компаний в соответ­ствии с законодательством Российской Федерации, и др.

По результатам проверок составляются:

- акт проверки;

- докладная записка о результатах проверки на ос­новании индивидуальных отчетов членов рабочей груп­пы о результатах проверки.

В докладную записку о результатах проверки вклю­чаются:

• краткие сведения об особенностях проведения проверки поднадзорной организации, в том числе инфор­мация о составлении промежуточных актов проверки, ак­тов о противодействии проведению проверки и при­нятых в связи с этим решениях, отраженных в акте про­верки, информация о выявлении в ходе проверки приз­наков нарушения требований законодательства Россий­ской Федерации в сфере ПОД/ФТ, информация относи­

тельно принятия должностным лицом Банка России, уполномоченным составлять протоколы об администра­тивных правонарушениях, решения о возбуждении дела об административном правонарушении (при ее наличии);

• обобщенные результаты анализа и оценки при­нятых поднадзорной организацией рисков и достоверно­сти их отражения в учете (отчетности) поднадзорной ор­ганизации;

• краткие сведения о выявленных фактах недо­стоверности учета (отчетности), фактах (событиях) не­достатков и нарушений в деятельности поднадзорной организации, существенных для оценки финансового со­стояния поднадзорной организации и перспектив ее де­ятельности, оценки качества управления поднадзорной организации, включая организацию управления рисками и внутреннего контроля, а также для принятия решений о применении к поднадзорной организации мер;

• информация о фактах и обстоятельствах, кото­рые не нашли отражения в акте проверки, но имеют су­щественное значение для целей регулирования, кон­троля и надзора в сфере финансовых рынков за под­надзорными организациями и (или) сфере их деятель­ности;

• предложения о применении к поднадзорной ор­ганизации мер (при необходимости);

• мотивированные суждения рабочей группы и их краткие обоснования, в том числе по обстоятельствам деятельности поднадзорной организации, способным оказать существенное влияние на изменение оценки фи­нансового состояния поднадзорной организации и пер­спектив ее деятельности, а также предложения о целесо­образности ознакомления руководителя поднадзорной организации, совета директоров (наблюдательного со­вета) (при его наличии) поднадзорной организации с

мотивированными суждениями рабочей группы, отра­женными в докладной записке о результатах проверки;

• обобщенные выводы о результатах проверки;

• сведения о наличии особого мнения члена рабо­чей группы, в том числе оформленного пояснительной запиской, представленной с актом проверки;

• сведения о выявленных в акте проверки ошиб­ках (опечатках);

• сведения о поступлении в Банк России до исте­чения установленного срока ознакомления с актом про­верки возражений поднадзорной организации по акту проверки, о ходе или результатах их рассмотрения и др.

В результате проверок Банком России к финансо­вым институтам - поднадзорным организациям могут быть применены меры надзорного регулирования:

- приостановление действия лицензии;

- ограничения действия лицензии;

- запрет на проведение операций;

- введение временной администрации;

- аннулирование квалификационных аттестатов;

- предписание об устранении нарушений;

- постановление о привлечении к административ­ной ответственности.

2.5.