<<
>>

7.2 Принципы организации финансов предприятий


В условиях административно-командной системы управления экономикой сформировались л неотвратимо действовали определенные принципы управления финансами предприятия, такие как:
плановость. Согласно этому принципу подразумевалась директивность и обязательность выполнения планов, утверждаемых «сверху», каждым предприятием по всем основным показателям (номенклатуре и поставке важнейших видов продукции, объемам реализации последней, величине прибыли и се распределению, фонду заработной платы* платежам в бюджет и др.);
демократический централизм. Этот принцип имел скорее идеологический характер, но тем не менее позволял предприятиям проявлять определенную инициативу например выдвигать повышенные «встречные планы»* самостоятельно разрабатывать проекты финансовых планов, которые в итоге возвращались на предприятие лереутвержденньг- ми вышестоящей организацией. Без ведома последней оно практически ничего не могло предпринять в плане хозяйственной инициативы* например изменить внутренние направления прибыли, продать излишнее оборудование или реализовать продукцию покупателю* не имеющему на нее наряда* и т,д.;
строгое разделений средств основной деятельности от капитальных вложений. Амортизационные отчисления и другие источники* направляемые на финансирование капитальных вложений, обособлялись на отдельном счете в Промстройбанке СССР и их использование жестко контролировалось последним;
сохранность собственных оборотных средств и недопущение их иммобилизации в другие активы* кроме оборотных.
Б середине 1980-х гг к этим принципам добавились еще два, частично заимствованные из арсенала понятий рыночной экономики, — самофинансирование и самоокупаемость, которые подразумевали покрытие всех потребностей развития предприятия за счет собственных финансовых ресурсов и текущих затрат выручкой от реализации продукции.
Все эти принципы проявлялись в различных формах организации хозрасчетной деятельности предприятий и отвечали основным целям управления финансами в условиях экономики бывш. СССР. Их реализация позволяла обеспечивать более-менее устойчивую работу предприятий* не допускать нецелевого использования ограниченных финансовых ресурсов* производить в масштабе отрасли и всего народ но го хозяйства быструю аккумуляцию и перераспределение финансовых потоков. Тем не менее* они в значительной степени ограничивали иии- циатггву предприятий в распоряжении даже собствешшмнсредстгшш и и современных условиях практически перестали соответствовать новым требованиям, предъявляемым к организации финансов предприятий в условиях рынка.
Рыночные отношения, сформировавшиеся в России* существенным образом повлияли на организацию финансовых отношений предприятий. Разрешено самостоятельно выбирать (определять) любую форму предпринимательства* виды деятельности с учетом лишь ограничений, предусмотренных гражданским законодательством. Исходя из условий производства и сбыта, собственники предприятий могут принимать решения и их реализовывать в области слияния, поглощения, преобразования предприятии в различные организационно-правовые формы.
Вместо директивного планирования «сверху» предприятия в настоящее время:
самостоятельно развивают внутрифирменное финансовое планирование (бюджетирование), основанное на изучении спроса на их продукцию и возможнос тей ее реальных продаж;
применяют свободные рыночные цены как на продукцию своего производства, так и на потребляемое сырье, материалы и полуфабрикаты (за исключением продукции (услуг) предприятий естественных монополий);
самостоятельно устанавливают различные формы оплаты труда с единственным ограничением — его минимальным уровнем, определяем м ы м за ко н о дате л ъс т в о м,
После уплаты налогов предприятия самостоятельно распоряжаются остающейся у них нераспределенной прибылью* определяют наиболее эффективные объекты инвестирования* вложений із оборотные, внеоборотные и нематериальные активы, разрабатывают учетную политику, влияющую на формирование финансовых показателей.
Предприятия по своему усмотрению выбирают и коммерческие банки для открытия счетов — расчетных, валютных и других, имеют возможность кредитоваться и вести расчетные операции н нескольких коммерческих банках (раньше они были обязаны обслуживаться в районном государственном банке по месту своей регистрации и имели право открывать только один расчетный счет).
Любое из предприятий может стать участником внешнеэкономической деятельности. Существенно ослаблено прямое вмешательство государства в их деятельность.
Таким образом, сегодня предприятия обладают подлинной, а не мнимой финансовой независимостью* но вместе с тем существенно возрастает их экономическая ответственность. Так, возникновение систематических неплатежей может привести к их банкротству, ошибки н управ- лешш акционерным капиталом — к потере части собственности, снижению цены (стоимости) фирмы (капитала).
Любые нарушения в области бухгалтерского и налогового учетов, кроме негативных налоговых последствии, могут повлечь и другие штрафные санкции с о стороны налоговых органов,
К сожалению, рыночные реформы в России пока дали больше отрицательных, чем положительных результатов в экономике и социальной сфере. В значительной степени это связано с проблемой повышения конкурентоспособности российской экономики которая в свою очередь определяется способностью национальных производителей продавать свои товары как на внутреннем, так и на внешнем рынке. В реализации этой глобальной для России цели XXI в, важнейшая роль отводится реформе предприятий (организаций), которая в настоящее время осуществляется еще недостаточно последовательно, особенно в области управления их финансами, несмотря на существующие методические рекомендации[33].
Естественно, что в условиях перехода к рыночным отношениям, получения организациями (кроме существующих унитарных и казенных предприятий) полной самостоятельности практически во всех областях предпринимательства (ведения бизнеса) перечисленные ранее принципы перестали служить основой для принятия как стратегических* так и тактических финансовых решений. С их помощью нельзя разработать современную финансовую политику предприятия, т.е. принять решения по выбору предпочтительной формы предпринимательской деятельности* формированию собственного и заемного капитала, вложениям в активы, способам увеличения имущества и объемам продаж, формированию и использования прибыли, оптимизации денежных ПОТОКОВ.
До последнего времени для многих предприятий еще характерна «реактивная» форма управления финансами. Она базируется на принятии управленческих решений в соответствии с реакцией на текущие проблемы, т.е. происходит «латание дыр», что сводится* как правило, к осуществлению любой ценой наиболее срочных текущих платежей и приводит к значительным нарушениям собственников и менеджеров, интересов коллективов предприятий и фискальной политики государства.
При проведении реформы предприятий Министерством экономики России (ньгке Минэкономразвития России) было рекомендовано для разработки их финансовой политики* решать следующие стратегические задачи, адекватные рыночным условиям и заимствованные из западной практики:
м ак с и миз и р о в ать при был ь п р е д пр пят ни;
оптимизировать структуру капитала предприятия и обеспечить его финансовую устойчивость;
достичь прозрачности финансово-экономического состояния предприятий для собственников (участников, учредителей), инвесторов, кредиторов;
добиться инвестиционной привлекательности предприятия;
создать эффективный механизм управления предприятием;
использовать предприятием рыночные механизмы привлечения финансовых ресурсов.
Естественно* что реализация финансовой политики в ее конкретном механизме функционирования финансов предприятия должна базироваться на определенных принципах, адекватных рыночной экономике.
Обобщение опыта организации корпоративных финансов за рубежом, деятельности отечественных предприятий, анализ подходов коммерческих банков к оценке финансовой деятельности своих клиентов позволяют рекомендовать российским предприятиям руководствоваться следующими основными принципами современной организации финансов:
плановости — обеспечивает соответствие объема продаж и издержек, инвестиций потребностям рынка, учета конъюнктуры, а в наших условиях и платежеспособного спроса, т.е. возможности осуществления нормальных расчетов. Этот принцип наиболее полно реализуется при внедрении современных методов внутрифирменного финансового планирования (бюджетирования) и контроля;
финансового соотношения сроков — создает минимальный разрыв во времени между получением и использованием средств, что особенно важно в условиях инфляции и изменения курсов валют. При утом под использованием средств здесь понимаются и возможности их сохранения от обесценения при размещении в легкореализуемые активы (ценные бумаги, депозиты и т.п.);
взаимозависимости финансовых показателей — обеспечивает учет изменений в действующем законодательстве, регулирующем предпринимательскую деятельность, налогообложение, учетный процесс и бухгалтерскую отчетность;
гибкости (маневрирования) — обеспечивает возможность маневра в случае недостижения плановых объемов продаж, превышения плановых затрат по текущей и инвестиционной деятельности;
минимизация финансовых издержек — финансирование любых инвестиций и других затрат должно осуществляться самым «дешевым» способом;
М - 6006
рациональности — вложение капитала в инвестиции должно иметь бил ее высокую эффективность no сравнению с достигнутым ес уровнем и обеспечить .минимальные риски;
финансовой устойчивости — обеспечивает финансовую независимость* т.е. соблюдение критической точки (0,5) удельного веса собствен' нога капитала в общей его величине и платежеспособность предприятия, т.е. его способность к погашению своих краткосрочных обязательств.
Естественно* что реализация этих принципов должна осуществляться при разработке финансовой политики и организации системы управления финансами конкретного предприятия. При этом необходимо учитывать:
сферу деятельности (материальное производство, непроизводственная сфера);
отраслевую принадлежность (промышленность, транспорт, строительство, сельское хозяйство* торговля И Т.Д.);
виды (направления) деятельности (экспорт, импорт);
организапионно-правовые формы предпринимательской деятельности.
Перечисленные выше принципы организации финансов наиболее полно реализуются на предприятиях сферы материального производства. Для них характерно функционирование на основе коммерческого расчета* самофинансирования и самоокупаемости. Каждое такое предприятие в функционирует как относительно замкнутая «экономическая емкость» со своим индивидуальным кругооборотом средств, В результате его хозяйственной деятельности генерируются денежные потоки от текущей, инвестиционной и финансовой деятельности, как разность между поступлениями средств «притоком» по всем перечисленным видам деятельности и их «оттоком» в виде оплаты за различные ресурсы, необходимые для осуществления всех хозяйствен пых операций предприятия, что я обеспечивает реализацию принципов самофинансирования и самоокупаемости.
Конкретные особенности финансов в сфере материального производства определяются организационно-правовой формой их предпринимательской деятельности, технологическими (длительностью производственного цикла* серийностью) и отраслевыми отличиями. Например, для строительства характерными являются взаимоотношения между заказчиками (инвесторами) и подрядчиками, работы проводятся в стро- том соответствии с проегтю-сметши документацией, Длительный цикл строительства требует больших вложений средств в незавершенное производство. Порядок расчетов за законченные объекты определяет особенности в формировании прибыли, уплате и возмещении НДС. В со-

ставе основных средств значителен удельный в ее арендованного оборудования, а в оборотных активах отсутствуют средства, вложенные в готовую продукцию, но более существен удельный вес средств в расчетах.
Для торговли характерен быстрый оборот средств, выручка (в розничном звене) поступает в налично-денежной форме. ЇЗ структуре основных средств вел и ка доля арендованных помещений и оборудования, поэтому особое внимание финансистов должно быть обращено на правильность заключения договоров аренды, затраты на которую составляют значительную часть издержек. В оборотных средствах большая часть (до 90%) вложена в товарные запасы.
Существенные особенности имеются в формировании валового дохода — основного показателя деятельности в зависимости от формы реализации товаров и применения торговых надбавок. Прибыль торговых организаций определяется как разность между валовым доходом и издержками обращения. Отнесение затрат иа издержки обращения регламентируется специальными отраслевыми методическими указаниями.
Предприятия сельского хозяйства также обладают своими существенными особенностями. Здесь следует иметь в виду, что в данной отрасли главными средствами производства являются земля и «живые организмы» — продуктивный и рабочий скот, растениеводство. Это определяет необходимость применения агротехнологий, учитывающих все биологические особенности производства сельскохозяйственной продукции — значительную длительность данного процесса (животноводство — 9 мес., растениеводство “ 1 год), зависимость от природных условий и сезонности, высокую степень риска. Бее это определяет:
9 неравномерность поступления выручки (поступает в конце года) и нарастания затрат, что создает необходимость широко использовать коммерческих кредиты и авансовые выплаты за будущую поставку сельскохозяйственной продукции по контрактам;
необходимость создания резервов, страховых фондов и сезонных запасов удобрений, горюче-смазочных материалов, семян;
использование значительной части продукции во внутреннем обороте, которая не принимает денежную форму (не входит в состав товарной продукции);
возникновение рентных доходов, особого порядка формирования затрат и финансового результата по видам деятельности (животноводства, растениеводства);
реализацию отдельных видов сельскохозяйственной продукции по ценам ниже фактической себестоимости; существует разрыв в паритете роста цен на сельскохозяйственную продукцию и необходимое для производства оборудование и материалы, что предопределяет необходимость дотаций в агропромышленном комплексе;

* обложение специальным единым налогом сельскохозяйственных то- в и р o г і рои з в од и тел е и;
9 чрезшлчайную разнообразность и организационно-правовых форм ведения предпринимательской деятельности {от совхозов до фермерских хозяйств).
Таким образом, конкретная реализация принципов организации финансов зависит от отраслевой специфики. При этом надо учитывать, что в современных условиях в России в целях «выживания» многие пред- приятия существенным образом диверсифицируют свою деятельность, занимаясь одновременно и промышленным производством, и строительством, и торговлей. Поэтому финансисту, где бы он тш работал* нужно серьезно изучать отраслевую экономику и технологию производства* особенности рынка выпускаемой продукции.
ф Вопросы и задания для самоконтроля
Какие изменения в организации финансов предприятий произошли в условиях рыночных отношений?
Перечислите и дайте характеристику современных принципов организации финансов предприятий.
Почему необходимо учитывать при организации финансов отраслевые особенности?
Какие факторы влияют на функционирование финансов сельскохозяйственных предприятий?
<< | >>
Источник: М.В. Романовский, П.Н. Белоглазова. Финансы и кредит; Учебник / Под ред, проф. М. В, Романовского, проф.ПН. Белоглазовой. — М.: Высшее образование, 2006, — 575 с.. 2006

Еще по теме 7.2 Принципы организации финансов предприятий:

  1. Сущность и принципы организации финансов предприятий
  2. Лекции 10-11. Содержание и особенности организации финансов предприятия
  3. Принципы организации финансов предприятий
  4. Принципы организации финансов коммерческих организаций и предприятий
  5. Принципы организации финансов предприятий
  6. 7.2 Принципы организации финансов предприятий
  7. 5.1. 4. Организации финансов предприятий.
  8. Основные принципы организации финансов предприятий.
  9. ОСНОВЫ ОРГАНИЗАЦИИ ФИНАНСОВ ПРЕДПРИЯТИЙ
  10. 7.1. Сущность, функции и принципы организации      финансов предприятия
  11. Принципы  организации финансов предприятия
  12. 2 Принципы организации финансов предприятий
  13. 8.3. Принципы организации финансов предприятия
  14. II. Принципы организации финансов.
  15. 1.1. Сущность функции и принципы организации финансов
  16. СУЩНОСТЬ И ПРИНЦИПЫ ОРГАНИЗАЦИИ ФИНАНСОВ ПРЕДПРИЯТИЯ
  17. Трактовка принципов организации финансов предприятий