Методика анализа бухгалтерского баланса

предусматривает минимальный набор информации, отражаемой в балансе (таблица 2) [1, с.22].

Таблица 2.

поставщиками Доля миноритарных

Оценочные резервы акционеров

Финансовые обязательства Собственный капитал Текущие и налоговые материнской компании обязательства

Отложенные налоговые обязательства

Обязательства к списанию, предназначенные для

продажи

Инвестиционная собственность Нематериальные активы Финансовые активы Инвестиции, учтенные по методу долевого участия Биологические активы Отложенные налоговые

активы Запасы

Задолженность покупателей и прочая дебиторская

задолженность Текущие налоговые активы Денежные средства и

денежные эквиваленты Активы, предназначенные для продажи

Активы к списанию, предназначенные для продажи

Однако каждая организация может привести и дополнительную информацию либо в самом балансе, либо в примечаниях: количество акций, разрешенных к выпуску, а также выпущенных и полностью или не полностью оплаченных; акции, принадлежащие самой компании, ее дочерним или ассоциированным компаниям; характер и назначение каждого вида резервного капитала и т. д.

Вопрос о выделении дополнительных статей в балансе необходимо решать, руководствуясь различными соображениями:

актива — исходя из их характера и ликвидности активов, существенности информации о них;

обязательств — в зависимости от размера характеристики и времени их погашения;

капитала и резервов — раскрывая характеристику и назначение каждого резерва [1, с.

При счетной проверке бухгалтерского баланса обращается внимание на сбалансированность статей баланса. В соответствии с МСФО 8 «Учетная политика, изменения в бухгалтерских оценках и ошибки» исправление ошибок прошлых лет должно отражаться, начиная с финансовой отчетности того года, тогда ошибка была впервые допущена и сопровождается описанием его эффекта на статьи отчетности, а также на величину активов, прибыли и собственных средств. Оставшиеся аналитические процедуры анализа финансовой отчетности по МСФО можно представить как оценка таких показателей хозяйственной деятельности организации, как активы, обязательства, капитал, доходы и расходы (таблица 2).

И хотя аналитики используют различные группировки статей анализа при его проведении, зачастую используется следующая классификация рисков и показателей, как ликвидность, платежеспособность, коммерческая активность, рост, рентабельность. На определении данных рисков определяющее значение отводится содержанию статей бухгалтерского баланса.

Попробуем проследить это на примере бухгалтерского баланса, составленного по энергетической компании на 31 декабря 2005г. (табл. 3, 4, 5) [2, с. 551-556]2.

Таблица 3. — Анализ актива бухгалтерского баланса по МСФО (млн. руб.) Показатели По По Отклонение % отклонений РСБУ МСФО (+; -) (гр. 2 —

гр.1) (гр. 3: общая сумма отклонений) А 1 2 3 4 I ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ 102375 97840,43 -4534,57 44,9 II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ 24290 18718,25 -5571,75 55,1 БАЛАНС 126665 116558,7 -10106,32 100 III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ 104444 84571,68 -19872,32 196,6 ДОЛЯ МЕНЬШИНСТВА 176,96 176,96 1,8 IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА 3343 11983,26 8640,26 -85,5 V. КРАТКОСРОЧНЫЕ 18878 19826,78 948,78 -9,4

2 Расчеты приведены на основании данных бухгалтерского баланса ОБЯЗАТЕЛЬСТВА БАЛАНС 126665 116558,7 -10106,32 100 Таблица 4. —Оценка платежеспособности организации

Показатель По РСБУ По МСФО Оптимальное значение 1 2 3 5 1. Денежные средства млн. руб. 4672 3543,17 - 2.

5) 0,25 0,18 0,2-0,3 7. Коэффициент промежуточной ликвидности (п. 1+п.2+п.3) : п. 5 0,90 0,62 0,8-1 8. Коэффициент общей ликвидности (п.4 : п.5) 1,29 0,94 1,5-2

1,4 п 1,2

к 1 § 0,8 ? 0,6 * 0,4 0,2 0

? коэфф.

абсолютной — ликвидности

? коэфф. — промежуточной

————і—————і ликвидности

по РСБУ по МСФО ? коэфф. общей коэф. ликвидности ликвидности

Рис. 2. Показатели ликвидности по РСБУ и МСФО

Таблица 5. —Оценка финансовой устойчивости Показатель По По Оптимальное РСБУ МСФО значение 1 2 3 5 1. Внеоборотные активы (ВА), млн. руб. 102374 97840,43 - 2. Оборотные активы (ОА), млн. руб. 24291 18718,25 - 3. Собственный капитал (СК), млн. руб. 104443 84571,68 - 4. Заемный капитал (ЗК), млн. руб. 22223 31810,04 - 5. Валюта баланса, млн. руб. 126666 116558,7 - 6. Коэффициент независимости (п.3 : п.5) 0,82 0,73 >0,5

7. Коэффициент зависимости (п.4:п.5) 0,18 0,27 <0,5 8. Коэффициент финансирования (п.3 : п.4) 4,70 2,66 >1 9. Собственный оборотный капитал (п.3 - п.п.1) (тыс. руб.) 2069 13268,75 >10% от ОА 10. Коэффициент маневренности собственного капитала (п. 9 : п.п.3) 0,02 -0,16 0,2-0,5 11. Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами ((п.9 : п.п.2) 0,09 -0,71 0,1 12. Коэффициент постоянного актива (п.1 : п. п.3) 0,98 1,16 <1 13. Коэффициент финансовой активности (п.4 : п.3) 0,21 0,38 <1

Ш

EU

ІСФО

по РСБУ по М

коэффициент^!

5 4

S о

ч 3

Й о

м 2

§

8 1

коэфф. независимости

коэфф. зависимости

0 -1

коэф .финансир ования

коэфф. маневренности

Рис. 3. Оценка финансовой устойчивости Само по себе количественные показатели бухгалтерского баланса не дают ответа на вопрос: почему рассчитанные коэффициенты ликвидности и оценки финансовой устойчивости по данным бухгалтерского баланса, составленного в соответствии с требованиями РСБУ, сильно отличаются от тех же показателей, рассчитанных по МСФО. Но для внешних пользователей бухгалтерской (финансовой) отчетности сей факт является бесспорным, и не дает им возможность оценить в полной мере риск от принятия инвестиционных решений.

(статья для Финансовой газеты)

Литература

1. Грюнинг Х. ван. Международные стандарты финансовой отчетности. Практическое руководство. 3— изд., обновл. и перераб/Всемирный банк.М.: Издательство «Весь Мир». 2006.— 344с.

2. Международные стандарты финансовой отчетности: учеб. пособие для студентов, обучающихся по специальности «Бухгалтерский учет, анализ и аудит» / М.А. Вахрушина, Л. А. Мельникова, Н.С. Пласкова; под ред. М.А. Вахрушиной. — Москва: Омега- Л, 2006. —568с.