11.4. Методы анализа финансового состояния
Таблица U.3. Основные методики анализа финансовой отчетности, проводимого в рамках анализа финансового состояния
.....
Значение
Наименование Содержание
Оценка важнейших результирую-
.„,„ ,, „ .. щих статей отчетности (выручки,
Позволяет оценить статьи отчетности в статике и динамике
Анализ абсолютных пока- ¦ ,
затепей 'чис™ лРи6ыли, суммы активов,
; величины акционерного капитала, і заемных средств и т: д.)
рования собственного капитала, оценивается размер заемных средств, объем выручки от реализации, размер прибыли и т. п. Предполагается чтение отчетности, а также оценка статей исходного баланса на начало и конец периода: оценка их изменений в абсолютных величинах; оценка удельных весов статей баланса (структурных характеристик); оценка динамики структурных изменений (удельных весов); оценка изменений в процентах к величинам на начало периода (темп роста статьи баланса).
Горизонтальный (временной) анализ предполагает сравнение каждой позиции отчетности с предыдущим периодом, что позволяет выявить тенденции изменения статей баланса или их групп и на ос-новании этого исчислить базисные темпы роста (прироста). Этот анализ основан на сравнении динамики развития всех статей баланса или отчета о прибылях и убытках по сравнению с базисным годом, финансовые показатели по которому берутся за 100 %. В результате получаются таблицы отчетности в индексной форме и появляется возможность глубокого а наш за динамики показателей и определения темпов прироста статей отчетности.
Вертикальный (структурный, процентный) анализ проводится в целях определения структуры итоговых финансовых показателей, т. е.
выявления удельного веса отдельных статей отчетности в общем итоговом показателе (выявление влияния каждой позиции отчетности на результат в целом). Позволяет получить представление о структуре важнейших итоговых сумм финансовой отчетности. Так, сумма актива берется равной 100 % и рассчитываются удельные веса каждой статьи активов по отношению к итогу. Аналогично поступают с пассивами. При вертикальном анализе Отчета о прибылях и убытках за 100 % берется выручка от продаж. Более глубокие вы-воды можно получить, составив таблицу данных отчетности в процентной форме за ряд лет — это позволяет проследить динамику структурных изменений.Ведущим методом анализа финансового состояния является расчет финансовых (аналитических) коэффициентов, необходимый различным группам пользователей: акционерам, аналитикам, менеджерам, кредиторам и др. Анализ подобных относительных показателей — это расчет соотношений отдельных позиций отчета или позиций разных форм отчетности, определение их взаимосвязей. Финансовые коэффициенты представляют собой отношение одного бухгалтерского показателя к другому. Анализ финансового состояния при помощи финансовых коэффициентов представляет собой сопоставление показателей компании за текущий год с аналогичными показателями за прошедшие годы, а также определение тенден-
ций развития компании (прогнозные оценки) по каждому коэффициенту. При разработке форм, подлежащих заполнению для осуществления управленческого учета, каждое предприятие имеет право отобрать для аналитической работы собственный набор коэффициентов, поскольку их число не ограничено и увеличивается при рас-ширении исходной информации. Тем не менее принято рассчитывать четыре группы показателей (финансовых коэффициентов):
ликвидности;
финансовой устойчивости;
деловой активности;
рентабельности.