16.2. Роль финансовой системы в национальной безопасности страны

Концептуально формирование эффективной системы финансовой безопасности должно опираться на создание комплексного мониторинга, т.е.

уровневой и полномасштабной системы отслеживания динамики всех основных финансово-экономических процессов в стране. Очевидная сложность заключается в разработке точных критериев и уровней финансовой безопасности.

На динамику финансовой деятельности оказывает влияние комплекс фак-торов, относящихся к внутренним и внешним условиям деятельности предприятий. В странах с развитой экономикой финансовая несостоятельность предприятий на 1/з обусловлена внешними факторами, а на 2/з - внутренними (естественно, это усредненная экспертная оценка). В России переходного периода финансовые негативы в большей степени зависят от влияния внешней среды (общеэкономический кризис, инфляция, платежный кризис, банковский сектор и др). На рис. 16.2 показано влияние внутренних и внешних факторов на безопасность экономики страны.

Рис. 16.2. Влияние внешних факторов на финансовую безопасность экономики

Понимание финансовой безопасности как объекта исследования должно базироваться на понимании природы финансовой системы, не ограничиваясь лишь ее функциями распределения, перераспределения и аккумуляции денежных ресурсов. Как система она включает конкретные характеристики финансовых инструментов, отражающих в определенной мере характер отношений собственности, а совокупность отношений собственности и характеристик финансовых инструментов формирует и движения капиталов, и их распределение в рамках реализуемой денежной и кредитно-финансовой политики.

Переход к рыночной экономике обусловил усиление роли финансов и определил их новое место в системе хозяйствования.

РИС. 16.3. Структура финансовой системы России

Роль и значение финансовой сферы в последние десятилетия кардинально изменились. Из скромного механизма обслуживания экономических процессов финансы превратились в «могучего джинна» современного развития экономики и общества, а в условиях растущей глобализации роль финансов в мировых экономических и политических отношениях все больше усиливается. Финансы все больше становятся достаточно самостоятельным сегментом экономики, обладающим колоссальным потенциалом.

Финансовая сфера проделала достаточно длительный путь, а новым в ней в современных условиях являются масштабы, формы и механизмы, а также уровень влияния на жизнь общества. Практически финансовая сфера, финансовый капитал в течение истекшего века превратились из посредника, обслуживающего воспроизводство, в его ключевое звено.

Одним из основных факторов усиления роли финансов стал активный и быстрый рост товарно-денежных отношений, в которые были втянуты многие сферы человеческой деятельности, до этого не коммерциализированные (творчество, политика и др.). В западной экономической литературе изменения, происходящие в сфере финансов, объясняются в основном (преимущественно) колоссальными достижениями в технологиях, информатике и системах коммуникации. Практически технический прогресс обусловил невиданный доселе спрос на финансовые средства, следствием чего стало вовлечение в финансовую орбиту все новых дополнительных ресурсов.

Однако вовлечение этих ресурсов происходит крайне неравномерно, порождая как периоды, так и секторы их нехватки, что обусловливает угрозы разрушения или ущерба в отдельных отраслях и сегментах деятельности или в экономических субъектах.

Особую роль в активизации сферы финансов играет процесс глобализации, связанный с падением уровня государственного регулирования и ограниче-ний, обусловленных интересами отдельных национально-экономических структур. Процессы дерегулирования и глобализации, дополняя друг друга, особенно активно влияют как на негативные, так и на позитивные процессы в финансовой сфере, преобразуя их и модифицируя, обеспечивая колоссальную концентрацию финансового капитала, не стесненного рамками национальных границ.

Гипертрофированное развитие финансовой сферы в условиях глобализации меняет характер рынка, преобразует его роль в механизм регулирования капитального производства. Глобальный финансовый рынок - это не рынок периода первоначального капитала, так как главными его участниками становятся

крупные финансово-промышленные конгломераты и международные финансовые центры, ослабевает механизм средней нормы прибыли, меняется схема распределения доходов, многие основополагающие категории изменяют свое содержание.

К настоящему времени образовался огромный разрыв между материально- вещественными и финансовыми потоками: «финансовая экономика где-то в двадцать, если не в пятьдесят раз больше, нежели реальная экономика»1. Можно возражать по поводу правомерности такой идеи, особенно в плане состояния финансовой и реальной экономики, но действительность такова, что рост финансового рынка во много раз превышает объем торговли товарами и услугами, в частности оборот валютных бирж на порядок превышает торговлю товарами.

Анализируя генезис финансов, можно отметить, что они - результат оценки социальных процессов и имеют технологическое происхождение. Финансы как ресурсы субъектов имеют длительный исторический путь развития в качестве средства оценки и значимости ресурсов субъектов или объема потерь. Они - не только мир оценок и сравнений, но и специфическая форма деятельности, основанная на знаниях финансового «бытия» и развивающаяся сама по себе.

Финансы как важнейший виртуальный ресурс субъектов существуют в нескольких формах. Во-первых, финансы, обслуживающие реальную экономику, являются ее отражением. Существует довольно четкая взаимосвязь между ними, хорошо изученная и представленная экономическими науками, теориями и законами.

Во-вторых, финансы существуют в виде самостоятельной и независимой формы деятельности, функционирующей на собственной базе в соответствии со своими законами, инструментами, технологиями, присущими только ей. Такая деятельность направлена на увеличение финансовых ресурсов (капитала) собственными методами, часто без непосредственной увязки с реальной экономикой. Этот вид финансовой деятельности принято называть спекулятивной деятельностью, порождающей фиктивные финансовые ресурсы. На этом виде деятельности, вполне законной, паразитируют как граждане, так и разнообразные организации, от мелких фирм до крупных международных корпораций, а также государства, что порождает угрозы разного масштаба.

В-третьих, финансы существуют как отрасль знаний, как наука. Она порождает передовые финансовые технологии, многообразные и изощренные финансовые инструменты, позволяющие более эффективно использовать существующие финансовые ресурсы и способы ускоренного продуцирования новых.

Экономическая теория, подобно логике или математике, построена на постулатах, главный из которых - теория совершенной конкуренции. Суть ее сводится к тому, что неограниченное стремление участников к удовлетворению собственных интересов приводит посредством рыночных отношений к оптимальному распределению ресурсов. Точка равновесия достигается, когда предельные затраты равны рыночной цене. Классическая экономика считает, что кривые спроса и предложения определяют цены на рынке. Но в действительности спекуляции на рынке способны изменить условия спроса и предложения, считавшиеся фундаментальными. Критерием истины может быть факт в тех случаях, когда утверждение и факт разделены.

'IMF. International Capital Markets: Developments, Prospects and Key Policy Issues. Wash., 1996.

Это разделение проявляется в ключевых сферах финансовой системы: фондовом рынке, валютно-кредитных отношениях, в банковской системе. Так, например, в рамках системы «подъем - спад котировок» на фондовом рынке избыточные ликвидные активы могут создать спекулятивный «пузырь», способный вызвать полномасштабный спад на фондовом рынке.

Взаимодействия на валютном и кредитном рынках также имеют ряд осо-бенностей. В частности, анализ показывает, что движение валют происходит большими волнами, продолжающимися несколько лет. В тот момент когда перемена курса основного тренда осознается всеми участниками, объем спекулятивных операций может катастрофически увеличиться. Чем больше продолжительность основного тренда, тем больше объемы накопленного спекулятивного капитала.

Опыт развития мировой экономики в последние годы показывает, что спекуляция оттягивает из реального сектора денежные средства и преследует цели максимизации личных доходов спекулянтов, является прогрессивно дестабилизирующим фактором. Этот эффект возникает потому, что нет необходимости спекулятивные капиталы обращать в другие формы в течение длительного периода времени. Очевидно, что система свободно плавающих обменных курсов является кумулятивно дестабилизирующей. В этой связи стоит заметить, что Дж. Сорос разделяет экономику на реальную и финансовую. Экономическая активность наблюдается в реальной экономике, а выдача кредитов и выплат по ним происходят в финансовой экономике. Неустойчивость финансовых рынков может иметь катастрофические масштабы и требует регулирования. Банки и организованные финансовые рынки усложняют ход событий, в которых действуют уже две группы участников. В этом случае проявляется рефлексивная взаимосвязь между регулирующими органами и экономикой, которую они регулируют.

Таким образом, очевидно, что финансовая экономика выделилась в самостоятельную, быстро развивающуюся и независимую сферу деятельности со специфическими закономерностями, эффективными инструментами, технологиями и ресурсами, слабо связанную с реальной экономикой. Развитие финансовой экономики происходит в результате действия двойных рефлексивных обратных связей.

Это породило, в частности, такого рода феномен, когда деятельность финансовых институтов - фондового, валютного и кредитного рынков - в некоторых случаях может создавать угрозы разного масштаба - от локального до глобального в виде финансовых кризисов. Происходит надувание финансовых «пузырей», состоящих из фиктивных финансовых ресурсов, подобных фальшивым денежным средствам, не имеющим под собой никакого реального обеспечения. Однако такие финансы по статусу ничем не отличаются от настоящих денег, определяющих финансовую мощь государства .

Абстрактный характер манипулирования финансовыми инструментами ведет к тотальной спекуляции, к символической, виртуальной форме фиктивного капитала, его отрыву от функционирования и движения реального материального производства. Растет опасность мирового финансового краха.

Одна из проблем при формировании эффективных финансово-экономических отношений на любом уровне - глубоко ошибочный взгляд на социально- экономическое развитие как главный фактор потребления финансово-кредитных ресурсов. Природа финансовых ресурсов, их основное свойство состоит в том, что они формируются в процессе развития производства,

повышения его конкурентоспособности и товарности. Подавляющая часть финансовых ресурсов формируется в процессе производства и использования реальных материальных ценностей, а также в сфере услуг. Реальный сектор экономики не только потребляет финансово-банковские ресурсы, но и создает их. Искусство финансово-экономической политики сводится к нахождению исходной основы для возобновления роста экономики. Велика роль производства в обеспечении необходимой продуктивной занятости и в увеличении доходов населения, которые служат основой сбережений населения, развития рынка ценных бумаг и тем самым увеличивают финансовый потенциал для накопления и инвестиций. К сожалению, забвение этих постулатов - основа обострения финансовых угроз развития общества.

Как отмечалось выше, понятие финансовой безопасности, во-первых, должно корреспондировать с общим понятием национальной безопасности страны; во-вторых, выступать составной частью понятия экономической безопасности страны; в-третьих, обладать собственным содержанием, отличающим проблематику финансовой безопасности от такого же рода проблем общеэкономического порядка.

Разработка концептуальных основ системы финансовой безопасности как элемент социально-экономического переориентирования важнейших макроэкономических и финансовых процессов, во-первых, проходит в условиях значительной неопределенности и, во-вторых, является в должной мере программно не обеспеченной. Однако, несмотря на это, продолжается формирование направления реформ, не вполне отвечающего особенностям и потребностям российской экономики. В некоторых сферах, как, например, в финансовой, в настоящее время экономическая политика все более жестко ориентируется на создание условий для выхода из кризиса с попытками сохранения потенциала для будущего роста.

Именно поэтому сегодня перед экономикой стоит проблема выработки такого нового курса, важнейшим элементом которого является стратегия финансовой безопасности, что требует последовательной целеустремленной практической работы, направленной на оздоровление экономики и возобновление ее роста. Из этого следует, что система финансовой безопасности предполагает не только эффективное функционирование самой финансовой системы, но и безопасное функционирование всех элементов финансово-экономического механизма страны.

Стратегия финансовой безопасности - это политический и экономический курс в деятельности финансовых органов государственной власти, экономических и финансово-банковских структур, направленный на создание условий и ресурсов финансовой стабилизации и экономического роста при сохранении и укреплении единства и целостности России, ее экономического пространства и финансовой системы. Финансовая безопасность регионов должна обеспечиваться всеми средствами и инструментами государственной политики, всеми хозяйствующими субъектами и финансовыми институтами, участвующими в выработке и реализации сформулированной стратегии безопасности.

В стратегии финансовой безопасности целесообразно структурировать следующие важнейшие аспекты:

цели и задачи финансовой безопасности в конкретных условиях ее социально-экономического развития в кратко- и долгосрочной перспективе;

средства и инструменты выбранной стратегии;

пути и направления создания необходимых финансовых условий и финансовых ресурсов возобновления экономического роста;

средства и способы противодействия угрозам финансовой безопасности.

В рамках отмеченных структурных элементов стратегии финансовой безопасности необходим анализ текущего состояния финансово-экономических процессов, путей, факторов и способов положительного воздействия на финансово-экономическую ситуацию для предотвращения или смягчения угроз неустойчивости, а также решения задач экономической и финансовой стабилизации и создания финансовых условий и ресурсов экономического роста (табл. 16.1).

Таблица 16.1

Мероприятия по обеспечению финансовой безопасности Концептуально-методические Финансово-экономические Организационно-технологические 1. Системный подход к снижению уровня угроз безопасности 1. Законодательные гарантии надежности финансовой системы 1. Повышение надежности техно-логических процессов и операций 2. Использование зарубежного опыта 2. Контроль за выполнением финансовых обязательств экономических суъектов 2. Обеспечение готовности системы к ликвидации технологических сбоев 3. Реализация современных методов и инструментов финансового планирования 3. Страхование финансовых рисков 3. Организация контроля за платежно-расчетной системой 4. Научно-исследовательская поддержка выявления угроз 4. Эффективное перераспределение финансовых потоков 4. Реструктуризация кредитно- банковской системы 5. Проведение многовариантных расчетов по антикризисным проектам 5. Снижение валютно-денежных рисков 5. Прозрачность финансовых рынков 6. Использование системы индикаторов 6. Определение пределов государ-ственных заимствований и бюд-жетных дефицитов 6. Правительственные гарантии для основных финансовых процессов В силу органической взаимозависимости и взаимообусловленности системы и факторов финансовой и экономической безопасности основополагающая цель стратегии и политики обеспечения безопасности - переориентация финансовых ресурсов и потоков с удовлетворения бюджетных, узковедомственных потребностей на максимально возможное расширение финансовой базы реального сектора.

Финансовое оздоровление предприятий и организаций - главное условие вывода российской экономики из затянувшегося периода депрессии, достижения реальной экономической стабилизации, обеспечивающей возобновление экономического роста и постепенное формирование высокоэффективной, конкурентоспособной и мобильной экономики, на базе которой и возможно создание устойчивой и надежной системы финансовой безопасности. Достигнутые в последние годы результаты финансовой стабилизации пока не создали предпосылок для отражения угроз финансовой устойчивости всех секторов экономики, а по отдельным направлениям даже способствовали поддержанию кризисных явлений.

В этой связи важнейшая задача текущей политики на федеральном и региональном уровнях - создание механизма обеспечения финансовой безопасности, с помощью которого должны быть достигнуты следующие приоритетные цели:

активизация финансовой сферы реального сектора путем мобилизации внутрихозяйственных резервов;

преодоление дезинтеграции финансовой и денежно-кредитной системы, достижение согласованного действия всех основных звеньев финансовой

инфраструктуры: бюджетной, налоговой и кредитной систем, фондового рынка, системы страхования, валютных и других инструментов;

формирование и целевое использование инвестиционного потенциала производства, активизация инвестиционного процесса в целом;

возмещение и накопление капитала на новой технической основе;

создание механизма меж- и внутриотраслевой конкуренции капиталов;

устранение преимуществ спекулятивного банковского и торгового капиталов по сравнению с промышленным капиталом;

разрешение кризиса неплатежей как одной из существенных причин нынешнего тяжелого финансового положения подавляющего большинства предприятий.

На наш взгляд, необходимо замкнуть кругооборот финансовых и бюджетных ресурсов в национальной экономике, перекрыть «черные дыры» утечки капиталов, развернуть финансовые потоки в сторону реального сектора экономики, отказаться от чрезмерных ожиданий стихийного самооздоровления российской экономики. Для проведения такой политики необходимы политическая воля, а также концентрация и усиление федеральной власти, в том числе повышение координирующей роли федеральных экономических и финансовых ведомств.