СОВРЕМЕННОЕ СОСТОЯНИЕ СИСТЕМЫ КРЕДИТНОГО РИСК-МЕНЕДЖМЕНТА

Кредиты являются одной из основополагающих ступеней сов­ременной экономики и служат неотъемлемым элементом экономи­ческого развития. Их используют как крупные предприятия и объ­единения, так и малые производственные, сельскохозяйственные и торговые структуры.

Кредитная политика банка определяется, во-первых, общими ус­ловиями, установками относительно операций с клиентурой, которые тщательно разрабатываются и фиксируются в положении о кредитной политике, и во-вторых, практическими действиями банковского пер­сонала, интерпретирующего и воплощающего в жизнь эти установки.

• условия предоставления кредитов юридическим и физи­ческим лицам;

• процедура предоставления кредитов должностным лицам и работникам банка;

• организационная структура, функции и полномочия кре­дитного комитета;

• лимиты кредитования;

• процедура утверждения кредитных заявок и заключения договора.

Политика управления рисками в АО «Народный Банк Казах­стана» разработана в целях создания эффективной системы риск- менеджмента в АО «Народный Банк Казахстана» и во исполнение требований, установленных Инструкцией о требованиях к нали­чию систем управления рисками и внутреннего контроля в банках второго уровня, утвержденной постановлением Правления Агент­ства Республики Казахстан по регулированию и надзору финан­сового рынка и финансовых организаций от 30 сентября 2005 г. №359. Политика устанавливает основные понятия и виды рисков, возникающих в деятельности Банка, основные принципы, методы и способы управления рисками в Банке, а также определяет орга­ны и подразделения Банка, ответственные за реализацию положе­ний современной политики. Политика обязательна к исполнению подразделениями Банка, а также рекомендована к соблюдению в дочерних организациях Банка. В целях обеспечения соблюдения требований законодательства Республики Казахстан в области уп­равления рисками Банк вправе обращаться к дочерним организа­циям с требованием о представлении необходимой информации.

Основные понятия.

1. Банк определяет риск как вероятность наступления неоп­ределенных событий, которые могут неблагоприятно отразиться на реализации стратегических, операционных целей Банка.

2. Под управлением рисками понимаются усилия/действия/ меры, предпринимаемые Банком в целях лимитирования нега­тивных последствий неопределенных событий. Примером таких контрольных мер является разработка и принятие внутренних до­кументов Банка, регулирующих отношения, связанные с управле­нием рисками в Банке.

3. Интегрированное управление рисками означает управле­ние рисками в соответствии с бизнес-планом и стратегией разви­тия Банка и подразумевает постоянный и последовательный про­цесс определения, измерения и контроля рисков для каждого типа рисков.

4. Бэк-тестирование - методы проверки эффективности про­цедур измерения рисков с использованием исторических данных по операциям Банка и сравнением рассчитанных результатов с те­кущими (фактическими) результатами от совершения указанных операций.

5. Принцип «четырех глаз» - принцип одобрения двумя упол­номоченными сотрудниками Банка.

Управление кредитными рисками.

1. Понятие кредитдиго риока. Пад коедирным риском нон и- мается риск потерь Банка от кредитной деятельности, связанный с неспособностью заемщика своевременно рассчитаться с Банком по своим обязательствам.

Для целей управления Банк условно разделяет кредитный риск на следующие подкатегории в зависимости от типа заемщиков:

• риск контрпартнера-юридического лица (корпоративный портфель Банка);

• риск нонто∏артнера-физичесного лица (розничный порт­фель Банка);

• риск нонтрпартнера-финансового института (например, межбанковские лимиты);

• страновой риск.

2. Цели и припципы управления кредитным риском. С)снов- ной целью управления кредитным риском для Банка является под­держание минимально приемлемого уровня убытков от кредитной деятельности (в том числе в случае экономических спадов), для чего Банк:

• инициирует кредитные отношения только в случае доста­точной уверенности в возврате кредитных средств в ого­воренные договором сроки, также принимая во внимание предоставленное обеспечение;

• подвергает портфель периодическому мониторингу для того, чтобы идентифицировать ухудшение качества на ран­ней стадии и максимизировать возврат кредитных средств;

• не допускает чрезмерной концентрации риска на уровне за­емщиков, отраслей и в географическом разрезе.

Банк придерживается следующих принципов при осуществле­нии кредитной деятельности:

• независимость анализа кредитного риска (первичного ана­лиза и анализа подразделением управления рисками) от инициации сделки и клиентских отношений; принятие кол­легиальных решений кредитными комитетами, в качестве стандартной процедуры, или уполномоченными лицами либо органами Банка, придерживаясь принципа «четырех глаз».

• четкое документирование кредитных предложений и одоб­рений с ведением соответствующих досье;

• надлежащее оформление кредитной документации в соот­ветствии с кредитными решениями, в том числе и докумен­тации по залогам;

• адекватный мониторинг выданных займов с целью свое­временного выявления проблем с качеством кредитов;

• диверсификация кредитного портфеля путем установления пороговых значений.

3. Процесс одобрение кредитного риска. Процесс одобрения кредитного риска в Банке нацелен на:

• избежание дублирования функций/анализа;

• установление прозрачности и должного контроля за стади­ями кредитного процесса (кредитное предложение/одобре- ние/процессинг/мониторинг);

• обеспечение последовательности решений;

Стандартный процесс одобрения кредитного риска состоит из 6 этапов: инициация, анализ, согласование, одобрение, процес­синг, контроль (приложение 1).

4. Организация и роль риск-менеджмента в кредитном про­цессе. Подразделение риск-менеджмента играет ключевую роль в кредитном процессе Банка посредством:

• предоставления независимых рекомендаций кредитным ко­митетам Банка по индивидуальным кредитным проектам;

• согласования политик/программ кредитования и предостав­ления заключений по сопутствующим рискам и способам их минимизации;

• участия в кредитных комитетах, а также в других органах/ форумах Банка по кредитным вопросам;

• контроля рисков;

• генерации отчетности по кредитным портфелям и ее анализа;

• выявления ухудшающегося качества портфелей (в том чис­ле в виде стран, отраслей, программ кредитования и биз- нес-направлений) и предоставления рекомендаций кредит­ным комитетам, правлению, совету директоров по принятию необходимых мер;

• обеспечения контроля за соответствием занонодаmельнын/ое- гуляторным/внутоенним требованиям, предъявляемым к кредитному процессу;

В целом, ссудный портфель АО «Народный Банк Казахстана» выглядит следующим образом.

4. Ссудный портфель АО «Народный Банк Казахстана» на 01.12.2007 г.

В АО «Народный Банк Казахстана» наблюдается значитель­ный рост ссудного портфеля, который увеличивает вероятность кредитных рисков, что связано с расширением банковской де­ятельности путем предоставления кредитных услуг не только крупным и финансово устойчивым предприятиям, но и менее кре­дитоспособным заемщикам, а также введением новых кредитных продуктов (ипотека, потребительское кредитование, кредитование малого и среднего бизнеса). При этом, необходимо отметить, что качество ссудного портфеля не претерпело значительных изме­нений.

5. Органы одобрение кредитного риска.

Все кредитные решения должны приниматься коллегиально на действительных заседаниях уполномоченных кредитных ко­митетов (коммерческая дирекция, кредитный комитет филиаль­ной сети, кредитные комитеты филиалов). Решения также могут быть приняты опросным путем либо, основываясь на принципе «четырех глаз», в особых случаях, где установлены и одобрены соответствующие процедуры. В составе органов одобрения кре­дитных рисков (например, Кредитных комитетов различных уров­ней) должен в обязательном порядке присутствовать представи­тель подразделения управления рисками Банка, за исключением случаев, где внутренними документами Банка не предусмотрено его участие.

Основными принципами деятельности кредитных органов яв­ляются:

• коллегиальность принятия решений означает, что по стан­дартной процедуре кредитные решения могут принимать­ся только органом/группой уполномоченных сотрудников. Принятие решений одним лицом возможно только в слу­чаях, когда такие решения принимаются по стандартным условиям в рамках одобренных программ кредитования со­гласно утвержденным внутренним документам, где такие полномочия и процедуры предусмотрены;

• управление кредитным портфелем включает в себя анализ кредитных рисков, установление различных индивиду­альных и портфельных лимитов. Данный принцип также означает, что должна поддерживаться приемлемая дивер­сификация кредитного портфеля (по клиентам, отраслям и географии) и уровень портфеля в общих активах Банка;

• внутренний баланс интересов не допускает концентрации процедуры анализа и оценки кредитных рисков в одном подразделении Банка. С целью достижения такого баланса кредитные риски, как правило, дополнительно анализиру­ются и проходят оценку независимого подразделения риск- менеджмента;

• координация и контроль подразумевает наличие четких ор­ганизационных процедур и подразделений Банка, ответс­твенных за контроль и соблюдение положений современ­ной политики и других кредитных политикУрегламентов/ процедур.

Анализ рисков начинается с выявления его источников и при­чин, определяющих события, в которые могут вылиться риски. При этом важно определить, какие источники являются преоб­ладающими. Необходимо также сопоставить возможные потери и выгоды. Анализ рисков может включать множество подходов, связанных с проблемами, вызванными неуверенностью в исходе операций. Этот анализ должен быть связан с пониманием того, что может случиться и что должно случиться. Анализ рисков помо­гает своевременно выбирать оптимальный вариант из множества альтернатив. Полезным инструментом идентификации кредитных рисков может стать ретроспективная матрица примеров оценки и использованных приемов минимизации рисков, используемая многими зарубежными кредитными линиями.

Идентификация и классификация потенциальных убытков помогает банку решить сразу несколько проблем. В частности, сбор информации на систематической основе позволяет: а) со­здать базу данных для будущих прогнозов банковских потерь; б) выявить наиболее слабые места в организации финансового посредника и выделить ключевые направления реорганизации его деятельности; в) определить наиболее эффективные мето­ды минимизации рисков. Матрица примеров оценки и исполь­зованных приемов составляется на основе банковской практики решения кризисных ситуаций и может иметь следующую форму (табл. 5).

5. Матрица примеров оценки и нспользованиня приемов минимизации рисков

На этапе идентификации рисков очень важно четко понимать организационную и продуктовую структуры банка, определить основные бизнес-процессы. Одна из главных задач этапа иден­тификации кредитных рисков состоит в их дефиниции, то есть в четком обнаружении источников возникновения кредитных рис­ков и качественно-количественном анализе их существенных при­знаков. Используя системный анализ и статистические наблюде­ния, определяется список банковских рисков, который чаще всего принимает вид, так называемой «карты рисков». По сути «карта рисков» является результатом сопоставления организационной и продуктовой структур банка, основных бизнес-процессов, с одной стороны, и выбранной банком классификации рисков, с другой. Помимо этого, карту банковских рисков можно представить как обобщенный перечень рисковых позиций банка. Таким образом, этап идентификации кредитных рисков последовательно прохо­дит через стадии: анализ при открытии рисковой кредитной по­зиции качественных и количественных свойств кредитного риска, его потенциала; определение источников генерации кредитного риска; построение карты идентификации кредитных рисков с ре­комендациями риск-менеджера.

Качественный анализ предполагает обнаружение рисков, ис­следование их особенностей, раскрытие источников информации относительно каждого кредитного риска. В результате у риск-ме­неджера возникает понимание круга проблем, с которыми придет­ся столкнуться в процессе прохождения рисковой кредитной по­зиции. Предварительным шагом анализа количественных свойств кредитного риска является получение информации о них. Такая информация должна содержать следующие данные, необходимые для оценки степени предсказуемости риска: частота (вероятность) возникновения и размер убытков, то есть распределение ущерба, а также другие характеристики, необходимые для дальнейшей иден­тификации рисков. Правильность всех последующих решений будет зависеть от того, удастся ли собрать необходимые качест­венные данные в нужном объеме. Поэтому определение степени доверия к разным источникам информации представляет важный

аспект этого шага. В рамках идентификации следует использовать специальные подходы, помогающие менеджерам более полно по­нять своеобразие тех или иных рисков, специфику методов управ­ления ими и особенности неблагоприятных для банка последствий их реализации. Одним из таких подходов является визуализация рисков, то есть их наглядное изображение на графиках и картин­ках, подчеркивающее важные, существенные стороны соответс­твующих рисков. Замена таблиц и формул графическими обра­зами позволяет дополнить логический, количественный анализ качественным, что существенно облегчает понимание ситуации и способствует принятию более адекватных ей управленческих ре­шений.

Процесс идентификации рисков, исходя из степени подроб­ности исследования риска проходит следующие этапы:

- осмысление риска, то есть качественный анализ, сопро­вождаемый исследованием структурных характеристик риска (опасность - подверженность риску - уязвимость). Это очень важный этап, так как он определяет, с чем столкнется в дальнейшем менеджер по рискам, и тем са­мым задает границы, принятия решений в процессе риск- менеджмента;

- анализ конкретных причин возникновения неблагоприят­ных событий и их отрицательных последствий. Данный этап представляет собой подробное изучение отдельных рисков (причинно-следственные связи между факторами риска, возникновением неблагоприятных событий и вы­званным ими появлением ущерба). Такое исследование обеспечивает основу для принятия решений в рамках уп­равления риском;

- комплексный анализ рисков. Указанный этап предпола­гает изучение всей совокупности рисков в целом, что дает цельную, комплексную картину рисков, с которыми стал­кивается банк. Это позволяет проводить единую политику по управлению риском. Подобное исследование включает

также проведение таких процедур, как аудит безопасности, то есть всестороннее исследование бизнеса контрагента бан­ка, методов принятия решений и используемых технологий с целью выявления и идентификации рисков, которым они подвержены.

Идентификацией, в первую очередь, охватываются риск кре­дитования контрагента или риск выплаты, расчетный риск и пред- расчетный риск. Риск кредитования контрагента или риск вы­платы заключается в возможности невозвращения контрагентом банку основной суммы долга по истечении срока кредита, вексе­ля, поручительства. Расчетный риск возникает в случаях, когда осуществляется передача определенных инструментов (например, денежных средств или финансовых инструментов) на условиях предоплаты, либо ∏оедпоставки с нашей стороны. Риск заклю­чается в том, что встречной поставки со стороны контрагента не происходит. ∏оедоасчеmний риск - риск того, что контрагент не выполнит своих обязательств по сделке до расчетов и банку при­дется заменить данный контракт сделкой с другим контрагентом по существующей (и возможно неблагоприятной) рыночной цене. Идентификация факторов кредитного риска может осуществлять­ся в разрезе конкретной единичной сделки, кредитного портфеля или для определенного направления кредитной деятельности бан­ка. В первом случае речь идет об элементарном рисковом собы­тии, во втором - о сложном событии, состоящем из нескольких элементарных.

Наиболее сложным и интересным объектом кредитного риска является ссудодозаемщик. Поэтому, в первую очередь, иденти­фицируется кредитный риск, возникающий именно в отношении ссудозаемщика. Задачей этапа идентификации кредитных рисков является декомпозиция этого риска на составляющие, то есть те самые факторы, которые создают невозможность или нежелание заемщика расплатиться по кредиту. Как правило, все проблемы с кредитами возникают в случае крупных финансовых потерь заем­щика. К таким рискам относятся: риски кредиторов и дебиторов,

когда ссудополучатель несет потери по вине поставщиков, либо покупателей его продукции; ценовые риски, когда финансовые потери возникают в результате понижения цены на продукцию, либо повышения цены на сырье; производственные риски (риски сбоя в самом производственном процессе могут потребовать зна­чительных дополнительных затрат, привести к невыполнению до­говорных обязательств); риски неликвидности обеспечения (если в случае непогашения кредита возникает необходимость продать обеспечение, существует риск, что залог окажется неликвидным, либо продажа его затянется, либо цена продажи окажется ниже). Во всех этих случаях возможны потери для банка; риски недо­статочности обеспечения для покрытия суммы долга, процентов, пени и судебных издержек; риски неправильного оформления за­лога (в этом случае заемщик может препятствовать продаже залога и погашению кредита вырученными средствами, могут выявиться другие залогодержатели, которые будут оспаривать финансовые права оформителя); увеличение риска при увеличении срока ссу­ды; курсовой риск (предприятие производит расчеты в тенге, но берет валютный кредит, то при росте курса возможны финансовые проблемы).

Кредитные риски как неотъемлемый элемент банковской де­ятельности создают потребность в определенном инструментарии, который позволил бы наилучшим из возможных способов (с точ­ки зрения поставленных банком стратегических целей) учитывать риск при принятии и реализации хозяйственных решений. Такой инструментарий разрабатывается в системе управления риском. Каждому этапу кредитного риск-менеджмента (при наличии об- щеметодологичеyкый базы и учете требований законов риск-ме- неджмента) характерны свои специфические методы управления кредитными рисками. Методы кредитного риск-менеджмента в наиболее общем виде представляют собой приемы и способы осу­ществления последовательных и непрерывных функций менедж­мента. Иными словами, методы кредитного риск-менеджмента можно определить как совокупность приемов и способов, исполь­

зование которых позволяет обеспечить планомерное поведение открытых рисковых позиций в заданных банком траекториях дви­жения.

К внедрению в кредитный рисн-ненеджнене новых и совер­шенствованию апробированных методов управления рисками по­буждают современные тенденции в развитии казахстанской банков­ской системы. К их числу можно отнести такие факторы, как устой­чивое снижение номинальной доходности банковских операций, сокращение банковской маржи, а также усиление волатильности отечественного финансового рынка, что повышает воздействие ры­ночных рисков на деятельность коммерческих банков. Помимо обя­зательных нормативов банки разрабатывают внутренние микропо­казатели, помогающие им оценивать собственные риски. В работе банков по управлению рисками в последнее время возникли новые тенденции: риски стали более четко определенными (выделенны­ми); шире стали использоваться количественные методы определе­ния риска; контроль рисков стал более активным; измерение риска стало более точным; появились новые методики и организационные технологии.

Методы идентификации проявлений кредитного риска

На первый взгляд идентификация кредитных рисков как де­ятельность, направленная на выявление самого факта существова­ния риска в размерах, превышающих допустимый уровень, и оп­ределение его природы, может быть ограничена рамками только экспертного метода. При этом, многими авторами делается акцент на значительную зависимость и связь экспертного метода с субъ­ективной изнанкой процесса анализа рисков - индивидуальными, личностными особенностями эксперта. Безусловно, экспертный метод является базовым методом идентификации кредитных рис­ков, но, во-первых, не единственным и, во-вторых, не настолько субъективным, если его составляющей сделать количественный анализ, основанный на статистических данных и четкой форма­лизации. При всех оговорках экспертные методы идентификации риска являются самыми востребованными при решении задач 12 - 3/23-08

идентификации кредитных рисков. Это связано с тем, что в неко­торых случаях еще не собрана статистическая база о частоте нега­тивных факторов, возможных ущербах от них, в других - затруд­нено системное представление процесса формирования риска. В таких условиях использование статистических и аналитических методов для его идентификации не представляется возможным.

Для идентификации кредитных рисков могут использовать­ся различные методы, например, статистические, аналитические, математические, методы аналогий, сценарного анализа, теории риск-анализа, метод анализа чувствительности и т.п. Идентифи­цируя кредитные риски, необходимо обратить внимание на все до­пущения и предположения в предполагаемой к открытию риско­вой кредитной позиции. Отношение эксперта к допущениям, как к рискам, несомненно, правильное. Если в кредитном проекте фи­гурируют допущения такого типа: «Предположительно прибыль от реализации продукции составит...», или «Ожидаемый спрос на рынке позволит реализовать нашу ценовую политику...», их надо трактовать как риски.

Идентификация кредитных рисков возможна при наличии у эксперта детального перечня возможных рисков (классификации банковских рисков). Отличный эффект дает метод сравнения с перечнем рисков и списком категорий риска. Можно констати­ровать как большой недостаток кредитного риск-менеджмента, если он выпускает из поля зрения классификацию рисков. На этапе идентификации кредитных рисков анализируется пере­чень категорий риска, включающий в себя, например, внешние и внутренние риски во всем их многообразии. Идеальный вари­ант - кредитный риск-менеджмент располагает тщательно соб­ранным и фиксированным перечнем рисков, с которыми когда- либо пришлось сталкиваться банку при отслеживании рисковых кредитных позиций. Ценность такой базы данных для реализа­ции задач идентификации рисков, несомненно, значительна, ибо работа с данным перечнем увеличивает число идентифицируе­мых рисков. Большую роль в идентификации кредитных рисков

играет анализ рисков предыдущих кредитных проектов. Сюда относятся изучение уже упомянутых перечней рисков (класси­фикации рисков), принятые меры управленческого воздействия и корректировки. Риск-менеджеру нужно изучить имеющиеся в распоряжении материалы (входящую документацию, договоры, спецификации, схемы, письма и т.д.). При идентификации кре­дитных рисков целесообразно выявить как можно большее число возможных рисков в кратчайшее время. До начала идентифика­ции необходимо ознакомить всех участников с перечнем рисков. Данная техника значительно улучшает качественные и количест­венные результаты идентификации кредитных рисков. Это свое­образное проявление статистического метода гипотез примени­тельно к идентификации кредитных рисков.

В зарубежной банковской практике одним из широко исполь­зуемых и эффективных методов получения группового решения является метод Делфи. От метода Делфи по способу организации работы экспертов принципиально отличается «метод коллектив­ной генерации идей».

В ходе такого метода одновременно решаются две задачи: вы­двигаются идеи в отношении возможных вариантов решения пос­тавленной проблемы; проводится анализ и оценка обоснованнос­ти выдвинутых идей. В составе участников должны обязательно присутствовать все банковские подразделения, задействованные в управлении кредитными рисками. Мозговой штурм можно прово­дить в несколько заходов с разными участниками. Необходим от­ветственный исполнитель, не вовлеченный в обсуждение, а только фиксирующий возникающие идеи и соображения. В ходе коллек­тивной генерации идей необходимо выяснить риски, относящиеся к открываемой рисковой кредитной позиции, кредитному проекту в целом, соответствующие риски для каждой задачи, категории рисков и уровни рисков. Безусловно, такой метод не выявляет всю совокупность рисков. Некоторые риски возможно будет выявить лишь после группового обсуждения. Поэтому, идентификация рисков не должна ограничиваться техникой коллективного обсуж­дения. Его используют в сочетании с другими методиками. Для

идентификации кредитных рисков представляет интерес техника номинальной группы (потта1 §гоир 1есЬшяие). Данная методи­ка используется всякий раз, когда необходимо выяснить мнение группы людей по нанону-mо вопросу. В приложении к практике управления рисками данная технология выглядит следующим об­разом. Сначала формируется группа и собирается список рисков от каждого члена группы. Затем, до начала основной сессии, инди­видуальные списки компилируются в один мастер-список. Далее каждому члену группы предоставляется на рассмотрение мастер- список, и он оценивает каждый риск, используя шкалу от 1 до 10. После этого все рейтинги сводятся в новую таблицу, и выявляются высокоприоритетные риски. Недостаток этой методики состоит в том, что крупный риск может быть корректно идентифицирован одним ключевым сотрудником, но при этом не поддержан груп­пой. Именно поэтому отбирать участников группы необходимо очень тщательно.

По окончании идентификации кредитных рисков у подразде­ления риск-менеджмента на руках должны быть следующие доку­менты: карта идентификации кредитных рисков; перечень рисков для открываемой рисковой кредитной позиции; список допусти­мых отклонений рисковой позиции от заданных параметров; триг­геры, если таковые были опознаны (к триггерам относят ранние признаки, предупреждающие о наступлении рискованной ситуа­ции); изменения и дополнения, которые в связи с рисками необ­ходимо внести в документарную базу кредитного проекта. В бан­ковской практике широкую поддержку получили методы анали­тической идентификации, которые, применительно к банковской практике, можно использовать в тех ситуациях, когда существует возможность установить факт существования риска, анализируя причинную обусловленность проявления неблагоприятного собы­тия, способного ухудшить качество рисковой позиции и причинить ущерб банку. В исследованиях риска наиболее широко использу­ются схемы событий. По существу данная схема представляет со­бой сценарий развития ситуации, в результате которого возможно возникновение кредитного риска.

Вся совокупность указанных методов идентификации кредит­ных рисков гармонично сочетается с математическими методами обработки результатов финансовой экспертизы кредитных про­ектов, позволяющими отсеять случайные выводы, выявить ори­гинальные мнения экспертов, свободные от влияния устаревших «традиций», установить группы экспертов придерживающихся сходных или противоположных взглядов на проблемы риска и оп­ределить причины такого сходства или различия.

В работе определены организационные меры регулирования кредитных рисков. Рассмотрим, как они применяются на практи­ке в АО «Народный Банк Казахстана» и проанализируем влияние кредитных рисков на деятельность банка.

По данным приложения 2 можно судить, что диверсифи­кация по секторам экономики имеет место: за последние годы появились новые сектора кредитования, в частности, пищевая промышленность, машиностроение, потребительские товары и автомобили, связь, гостиничный бизнес, хотя их доля до сих пор остается незначительной в общем объеме кредитования.Также Банк проводит диверсификацию по предметам залога. В зави­симости от характера кредитной истории заемщика возможно установление механизма плавающей процентной ставки. Также АО «Народный Банк Казахстана» использует в своей практике установление лимитов:

• по сумме кредита на одного заемщика: по программам ма­лого бизнеса не более 75 000 000 тенге или 500 000 долл. США, среднего бизнеса - от 500 ООО долл. США;

• по сроку: к примеру, по программам малого бизнеса от 1 го­да до 12 лет в зависимости от целевого использования: на приобретение оборудования, модернизацию производства, расширение основных средств - до 7 лет, на пополнение обо­ротных средств - до 8 лет, на реконструкцию, инвестиции, строительство - до 12 лет.

Обязательным при получении кредита по программам креди­тования малого бизнеса в АО «Народный Банк Казахстана» явля­

ется ежегодное страхование жизни заемщика и имущественное кредитование предмета залога в АО «Казахинстрах», что значи­тельно снижает кредитный риск по каждой конкретной операции. Поскольку формирование провизий является обязательным требо­ванием АФН РК, то АО «Народный Банк Казахстана» начисляет провизии в установленном порядке. Анализ кредитоспособности заемщика проводится кредитным менеджером, который отобра­жает финансовое состояние заемщика в экономическом заключе­нии, на основании которого риск-менеджер дает свое заключение о возможности кредитования заемщика. Анализ кредитных рис­ков производится банками по всем ссудам и всей задолженности клиентов, приравненной к ссудной, в тенге, иностранной валюте и драгоценных металлах, а именно:

- по всем предоставленным кредитам, включая межбанков­ские кредиты (депозиты);

- по векселям, приобретенным банком;

- по суммам, не взысканным по банковским гарантиям;

- по операциям, осуществленным в соответствии с догово­ром финансирования под уступку денежного требования (факторинг).

Классификация ссуд осуществляется банками самостоя­тельно или аудиторской организацией (на основании догово­ра) в процессе анализа качества активов банков. Конкретные критерии, используемые банками при анализе активов, а так­же процедуры принятия и исполнения решений по формирова­нию и использованию резерва на возможные потери по ссудам должны содержаться в соответствующих документах банка, определяющих его кредитную и учетную политику и подходы к ее реализации. В этих документах должны учитываться поло­жения настоящей Инструкции и иных нормативных документов Нацбанка, а также других нормативных документов, регламен­тирующих деятельность банков и имеющих отношение к воп­росам кредитной и учетной политики банков и (или) подходов к ее реализации.

Классификация выданных ссуд и оценка кредитных рисков производится на комплексной основе: в зависимости от финансо­

вого состояния заемщика, оцененного с применением подходов, используемых в отечественной и международной банковской практике, возможностей заемщика по погашению основной сум­мы долга и уплаты в пользу банка обусловленных договором про­центов, комиссионных и иных платежей, а также в зависимости от других критериев. Оценка финансового состояния заемщика должна проводиться банком на постоянной основе и содержаться в кредитных досье банка, особенно в отношении крупных креди­тов, кредитов связанных с банком заемщиков, инсайдеров, а так­же в отношении всех проблемных (не отнесенных к стандартным) кредитов. Качество обеспечения определяется реальной (рыноч­ной) стоимостью предметов залога и степенью их ликвидности. Реальная (рыночная) стоимость предметов залога определяется на момент оценки риска по конкретной ссуде. При определении ры­ночной стоимости залога принимаются во внимание фактическое и перспективное состояние конъюнктуры рынка по видам иму­щества, предоставленного в залог, а также справочные данные об уровне цен (справочные цены), включая справки торгующих или снабженческих организаций об уровне цен. По качеству обеспе­чения выделяются обеспеченные, недостаточно обеспеченные и необеспеченные ссуды.

Классификация ссуд производится в зависимости от уровня кредитного риска, то есть риска неуплаты заемщиком основного долга и процентов, причитающихся кредитору в установленный кредитным договором срок. В зависимости от величины кредит­ного риска все ссуды подразделяются на 4 группы:

1 группа - стандартные (практически безрисковые) ссуды,

2 группа - нестандартные ссуды (умеренный уровень риска невозврата),

3 группа - сомнительные ссуды (высокий уровень риска не­возврата),

4 группа - безнадежные ссуды (вероятность возврата практи­чески отсутствует, ссуда представляет собой фактические потери банка).

Исходя из всей совокупности обстоятельств, принимаемых во внимание при классификации ссуд, конкретная классифицируемая ссуда может быть отнесена к одной из более высоких групп рис­ка, чем это следует из формализованных критериев, определенных настоящим пунктом.

Отнесение банком льготных, переоформленных (в том чис­ле пролонгированных) ссуд, а также недостаточно обеспеченных и необеспеченных ссуд при осуществлении их классификации к более низкой группе риска, нежели предусмотренной из форма­лизованных критериев, в зависимости от реальной величины кре­дитного риска по оценке банка, но не ниже группы риска, предус­мотренной для обеспечения ссуд в соответствии с классификацией выданных ссуд и оценкой кредитных рисков, допускается при на­личии решения органа управления банка, уполномоченного учре­дительными документами банка.

Не допускается отнесение банком к более низкой группе рис­ка, нежели предусмотренной из формализованных критериев, ссудной задолженности, образовавшейся в результате переоформ­ления ссуд, или задолженности по уплате процентов на основании договоров об отступном, уступки права (требования), новации, в том числе в результате переоформления задолженности в векселя заемщика и (или) третьего лица.

Допускается классификация банком переоформленных ссуд с различным качеством обеспечения (независимо от количества пе­реоформлений и наличия фактора изменения условий договора) в более низкие группы риска, в зависимости от реальной величины кредитного риска по оценке банка. Указанное решение принима­ется органом управления банка, уполномоченным учредительны­ми документами банка (далее - полномочный орган банка). При возврате заемщиком ссуды, отнесенной ранее к максимальной группе риска по данному заемщику, оставшаяся за заемщиком непогашенная ссудная задолженность классифицируется вновь и определяется соответствующая величина резерва на возможные потери по ссудам.

6. Классификация ссуд исходя из формализованных критериев оценки кредитных рисков

На этом этапе кредитного риск-менеджмента риски прояв­ляются перед экспертом, прежде всего, каким-либо отдельным свойством или рядом свойств. Идентификация кредитных рисков также предполагает идентификацию их диспозиционных свойств, носящих как бы скрытый характер и проявляющихся постепенно во взаимодействии с другими рисками (табл. 6).

Суммы, не взысканные банком по своим гарантиям и учтенные банком векселя, не оплаченные в срок, относятся к группам риска в зависимости от срока, в течение которого эти остатки учитыва­ются на этих счетах в балансе банка. Идентификация кредитных рисков является вторым этапом кредитного риск-менеджмента.

Эффективность банковской деятельности во многом зависит от точной идентификации спектра возможных кредитных рисков, зна­ния источников и природы их происхождения. Важность данного этапа управления кредитными рисками связана с тем, что идентифи­цированные факторы кредитного риска получают свой «паспорт», принадлежность к определенным видам риска (например, внешние, внутренние), а также их категориям (например, известные, предви­димые или непредвидимые). Выясненная принадлежность факто­ров кредитного риска позволяет ответить на вопрос о возможности управления ими.

Под идентификацией кредитных рисков понимается выявление существенных качественных и количественных свойств рисков в предполагаемой к открытию кредитной позиции, их разрушитель­ный потенциал, фиксацию особенностей реализации, включая ана­лиз размера ущерба, а также динамику рисков во времени и степень взаимосвязи между ними.

Под идентификацией и анализом рисков следует понимать вы­явление рисков, их специфику, обусловленную природой и другими характерными чертами рисков, выделение особенностей их реали­зации, включая изучение размера экономического ущерба, а также изменение рисков во времени, степень взаимосвязи между ними и изучение факторов, влияющих на них.

Выявив существенные свойства анализируемого риска, опре­делив степень сходства рисковой позиции с запланированными ее

характеристиками, банковский эксперт обязан перейти от качес­твенных особенностей риска к идентификации количественных его характеристик и далее к их единству, ибо любой из кредитных рисков представляет собой единство качества и количества. Иден­тифицируя количественные характеристики кредитного риска, эк­сперт, прежде всего, должен предопределить степень проявления его существенных свойств и скорость их изменения, осуществить максимально возможную фиксацию спектра тех факторов, назвать которые на априорной стадии идентификации не представляется возможным, тем самым, уменьшив воздействие не полной генера­ции (охвата) факторов кредитного риска. Если идентификация су­щественных свойств кредитного риска (качество риска) обеспечи­вает выяснение его принадлежности к определенному виду риска, получению своеобразного «паспорта» рисков, то анализ количест­венных характеристик банковского риска предполагает выявление мощности его «заряда».

Сочетание двух условий - возможности проявления небла­гоприятного события и восприимчивости объекта к его влиянию - является достаточным основанием для признания факта сущес­твования риска. В общем случае решение задачи идентификации рисков предполагает сбор информации о составе и характере воз­можных опасностей, их источников, причинах и фактах, обуславли­вающих проявление соответствующих неблагоприятных событий, а также информации об объекте, его ресурсном потенциале, возмож­ных видах ущерба, степени подверженности влиянию различных событий. В этой связи будет уместно ввести понятие потенциал кредитного риска, под которым мы понимаем степень мощности кредитного риска, совокупность всех его средств и возможностей для последующего воздействия на открываемую банком рисковую кредитную позицию.

Назначение этапа идентификации кредитных рисков заклю­чается также в предоставлении банковскому руководству необхо­димых данных, создающих целостную картину угроз реализации рисков, для принятия решения о целесообразности открытия той или иной рисковой кредитной позиции и планирования управлен­

ческих мероприятий по защите от возможного осуществления кре­дитных рисков. Данные идентификации позволяют осуществить своевременное реагирование на кредитные риски и, тем самым, ослабить их степень. На данном этапе определяется степень сходс­тва рисковой позиции с запланированными ее характеристиками и, в результате этого, формируется рейтинг анализируемой риско­вой позиции в зависимости от убывания ее сходства с качествен­ными и количественными параметрами распознаваемого объекта, принятыми банком.

Определяющая цель этапа идентификации - создание усло­вий для третьего этапа управления кредитным риском, на котором осуществляется непосредственный выбор решений об управляю­щем воздействии. Очевидно, что этап идентификации кредитного риска позволяет прогнозировать результаты его управления при возможных комбинациях управляющих факторов, дает в после­дующем возможность проанализировать и сравнить варианты уп­равления и отобрать оптимальные из них по определенным кри­териям. Если в качестве класса идентификации рисковой позиции принять ее целевое и иное будущее состояние, а в качестве призна­ков - факторы на нее воздействующие, то на этапе идентификации кредитного риска может быть сформирована количественная мера причинно-следственной связи факторов и состояний рисковой по­зиции. Это предоставляет банку возможность по заданному целе­вому состоянию рисковой позиции получить информацию о силе и направленности факторов, способствующих или препятствующих переходу распознаваемой рисковой позиции в это состояние, и на этой базе, на третьем этапе выработать решение об управляющем воздействии.

Идентификация кредитных рисков имеет принципиальную от­личительную особенность, выражающуюся в радикальности по от­ношению к идентифицированным рискам. Если, к примеру, на этапе оценки кредитных рисков происходит взвешенный анализ (финан­совая экспертиза) всех компонентов деятельности потенциального контрагента, производится его классификация и принимается, как правило, умеренное решение, то на этапе идентификации выявле­

ние отрицательного потенциала риска может сразу кардинально ре­шить вопрос: давать или не давать кредит. Механизм встраивания идентификации рисков в систему управления банковскими рисками проиллюстрирован в приложении 3.

На этапе идентификации рисков очень важно четко понимать организационную и продуктовую структуры банка, определить основные бизнес-процессы. Одна из главных задач этапа иденти­фикации кредитных рисков состоит в их дефиниции, то есть в чет­ком обнаружении источников возникновения кредитных рисков и kачественно-kоличественнон анализе их существенных признаков. Используя системный анализ и статистические наблюдения, опре­деляем список банковских рисков, который чаще всего принимает вид, так называемой «карты рисков». По сути «карта рисков» яв­ляется результатом сопоставления организационной и продуктовой структур банка, основных бизнес-процессов, с одной стороны, и выбранной банком классификации рисков, с другой. Помимо этого, карту банковских рисков можно представить как обобщенный пере­чень рисковых позиций банка.

Итоговым документом риск-менеджера, позволяющим осущес­твить всеобъемлющую характеристику качественных и количест­венных характеристик того или иного вида кредитного риска мо­жет служить предлагаемая нами «карта идентификации кредитных рисков». Структура построения данного документа предусматри­вает выявление потенциала кредитного риска в соразмерности его существенных свойств и признаков. Результирующим показателем идентификации рисков по предполагаемой к открытию рисковой позиции является общий уровень риска, который рассчитывается как сумма взвешенных рисков по рискообразующин факторам. На этапе идентификации кредитного риска выявляется, какому виду риска может быть подвержена иная банковская операция, с целью дальнейшего прогнозирования величины ущерба и принятия мер по его возмещению.

Процесс идентификации отдельных кредитных рисков вклю­чает в себя следующие действия: определение перечня внешних кредитных рисков в разрезе каждого направления банковской де­

ятельности или отдельных банковских операций; определение пе­речня внутренних кредитных рисков, присущих отдельным видам деятельности или намечаемых банковских операций; формирова­ние общего портфеля банковских рисков, связанных с предсто­ящей деятельностью банка. В процессе решения этой задачи ис­пользуется изучение документов, собеседование персонала банка с клиентами или контрагентами, получение информации от других банков и фирм и специализированных информационных служб.

Как было отмечено выше, риск-менеджер проводит анализ кредитного проекта на основании полученного от кредитного ме­неджера экономического заключения, или коротко - резюме.

Рассмотрим структуру резюме: на основе исходных данных (полученных менеджером во время выезда на место производства и со слов клиента) кредитный менеджер анализирует финансовое состояние заемщика, также риск-менеджер решает вопрос о воз­можности финансирования конкретного проекта. Первая глава ре­зюме состоит из личных данных заемщика (дата рождения, место рождения, контактный телефон и т.д.). Во второй - указываются владельцы/собственники компании и процент собственности каж­дого из них. В третьей - описывается кредитная история заемщика, если таковая имеется, в которой указывается наличие просрочен­ных платежей, целевое назначение кредитов. В четвертой - указы­ваются запрошенные заемщиком условия кредитования и предло­женные условия Кредитным Комитетом. В пятой - дается подроб­ное описание бизнеса клиента. В шестой - приводится баланс на определенную дату последних двух лет и комментарии к нему. В седьмой - дается сравнительный анализ собственного капитала. В восьмой - дается описание предмета залога с указанием владель­ца, месторасположения, рыночной и залоговой стоимости предме­та залога и коэффициента понижения. В девятой главе кредитный менеджер делает вывод о возможности реализации проекта.

Также обязательным при экономическом анализе является со­ставление отчета о прибыли и убытках, и прогноза движения де­нежных средств (сазй flow).

Составим резюме клиента X, опираясь на исходные данные, полученные со слов клиента во время выезда на место производс­тва:

1. Данные о клиенте

Ф.И.О.:

Дата рождения:

Место рождения:

Место прописки/Место проживания:

Телефон:

Семейное положение:

Место работы супруга/супруги:

Дополнительная деятельность:

Срок работы:

Число работников:

2. Владельцы/Собственники компании:

7. Владельцы/Собственники компании

3. Кредитная история:

Кредит в АО «НБК» был получен на покупку дома, платежи производились вовремя. 1-й банковский займ клиент брал на при­обретение оборудования, 2-й - на ремонт магазина (табл. 1, прило­жение 4). Целевое использование кредитов было проверено - ис­пользовались по назначению.

4. Данные о кредитном лимите:

8. Данные о кредитном лимите

5. План финансирования проекта:

9. План финансирования проекта

6. Информация о бизнесе:

Клиент X вместе с супругом с ноября 2004 г. занимаются тор­говлей продуктами питания и бытовой химией через собственный магазин, производством кондитерских изделий и выпечкой хлеба в переоборудованном под кондитерский цех подвальном помещении магазина. Супруг ранее занимался перегонкой автомашин из Евро­пы, за счет накопленных сбережений от этого бизнеса они купили действующий магазин «Рахат» в 2003 г. за 325 ООО долл. До ноября 2004 г. клиент X сдавала магазин в аренду за 1500 долл. в месяц, а с конца ноября, сделав косметический ремонт в магазине, нача­ла вести торговлю продуктами питания сама. У клиентки работают 2 продавца и водитель. Кондитерский цех ввели в эксплуатацию в декабре 2005 г. Клиент пристроила помещение к подвалу и сделала капитальный ремонт, купила оборудование. Ассортимент произво­димой продукции представлен медовыми, бисквитными, йогурто­выми тортами, пирожными и лепешками. В цехе работают 2 конди­тера, пекарь, оформитель, водитель и экспедитор. Закуп товара осу­ществляется ежедневно в магазин и кондитерскую. В среднем 1 раз в неделю клиент ездит на оптовый рынок. Сумма закупа колеблется от 30 до 100 000 тенге. В кондитерский цех сырье также закупается на оптовом продуктовом рынке, разовый ежедневный закуп состав­ляет от 3 000 тенге до 100 000 тенге (мука, сахар оптом). Реализация: товар в магазине продается за наличный расчет. Кондитерские изде­лия сдаются в магазины на консигнацию, со сроком расчета 1 день, на следующий день клиент забирает выручку. В настоящее время муж клиентки возобновил деятельность по перегонке автомашин из Европы. С сентября 2006 г. он стал пригонять автомобили только на

заказ, на деньги клиентов. В месяц заказывают минимум 5 автома­шин, от которых он имеет от 300 до 1000 долл. с одной машины.

7. Баланс (табл. 2, приложение 4)

8. Сравнительный анализ собственного капитала (СК):

10. Сравнительный анализ собственного капитала, долл. США

где 3373 - средняя чистая прибыль за декабрь-февраль 2006 г., 7727 - средняя чистая прибыль за август-февраль 2007 г., 180 945 - размер СК на 23.02.2006 г.

11. Факторы, влияющие на размер СК

где 16 300 - стоимость машин клиента, которые были реали­зованы за период кредитования.

Сведения о размере прибыли и способах ее получения обыч­но представляют наиболее важную информацию о бизнесе клиен­та. Отчет о прибыли и убытках (ОПиУ) содержит информацию о доходах предпринимателя за определенный период времени. ОПиУ относится к периоду времени в отличие от баланса, который всегда относится только к моменту времени. При составлении балансового отчета собирается информация о текущем состоянии бизнеса кли­ента на определенный момент. В балансе отражаются все активы бизнеса клиента и источники его финансирования. Не смотря на это невозможно узнать, как эта ситуация в бизнесе изменяется с течени- 13 - 3/23-08

ем времени. Поэтому, в отличие от баланса, в котором «сфотогра­фированы» данные бизнеса на день проведения анализа, отчет при­были и убытка показывает развитие бизнеса за конкретный период, например, месяц. ОПиУ представляет собой движение доходов и расходов за определенный отрезок времени и показывает, дает ли данный бизнес прибыль. Прибыль определяется как разность между доходами и расходами. Цель составления ОПиУ: проанализировать прибыльность основной деятельности клиента.

В зависимости от вида деятельности составление ОПиУ носит некоторые особенности. Поэтому рассмотрим составление ОПиУ для торговли и производства. Торговля - это вид деятельности по приобретению товаров с целью их реализации. Так как цель ОПиУ - это определение прибыльности основной деятельности, а в торговле основная деятельность - это реализация товаров, то мы анализируем прибыльность продаж за рассматриваемый пе­риод. При составлении отчета о прибыли и убытках использо­ван «кассовый» метод. По кассовому методу доходом считается выручка от продаж. Выручка - это сумма поступивших денеж­ных средств (кассовый метод) от реализации товаров и услуг. В ОПиУ определяется прибыльность реализации товара, то есть конечный результат деятельности за период. Из отчета о прибы­ли и убытках (приложение 5) можно сделать следующие выводы: чистая прибыль имела тенденцию к снижению, о чем свидетельс­твуют цепные темпы прироста: 2,03, 1,15,1,01,1,17,0,96,0,7. В ав­густе произошло увеличение чистой прибыли в два раза за счет снижения себестоимости по продуктам питания, изделиям кон­дитерского цеха, однако в последующие месяцы себестоимость росла и соответственно чистая прибыль снижалась. Однако, мы можем констатировать наличие положительной чистой прибыли на конец месяца, достаточной для оплаты текущих взносов по кредиту. Тем не менее, кредитный менеджер берет себе на за­метку данную тенденцию и постоянно ее отслеживает. Менед­жер смотрит на размер чистой прибыли и высчитывает, сможет ли клиент оплачивать кредит, исходя из данного размера прибы­ли. В нашем случае чистая прибыль в феврале составила 6699

долл., причем долговая нагрузка кредита составляет 53% по трем кредитам (с учетом того, что клиент получит кредит в размере 175 000 долл. и ежемесячный взнос по 3-му кредиту составит 2309 долл. (30%).Таким образом, кредитный менеджер делает вывод, что клиент вполне.может оплачивать ежемесячно все три кредита. Далее кредитный менеджер проверяет, остаются ли у клиента денежные средства на конец определенного периода и в каком количестве. Для этого он составляет прогноз движения денежных средств (сазИ йо w).

Анализ движения денежных средств является одной из со­ставных частей финансового анализа состояния бизнеса клиента и помогает определить его кредитоспособность с точки зрения ликвидности бизнеса. Главный результат анализа движения де­нежных средств - это наличие денежных средств у клиента в оп­ределенные периоды. При составлении сазИ Яо\у во внимание бе­рется только движение реальных денег по кассе и по расчетному счету. Всегда важно помнить, что прибыль - это не только деньги (ликвидные средства). Предприниматель направляет прибыль не только в денежные средства (сбережения), но и вкладывает деньги в товар (оборотный капитал), покупает новое оборудование или здание (основной капитал), использует для улучшения своего бла­госостояния - покупка дорогой машины, квартиры в престижном районе, оплата обучения детей в западных учебных заведениях и так далее. Все эти накопления, вложения, инвестиции и расходы.мы увидим при составлении Баланса, ОПиУ и Отчета о движении денежных средств.

Что значит движение денежных средств? Для осуществления своей деятельности клиенту надо оплачивать товар, текущие рас­ходы по бизнесу (зарплата, аренда, реклама, налоги и т.д.). Кроме этого клиент получает деньги за проданный им товар, оказанные услуги. Разница, полученная между поступлением денег и их рас­ходованием, формирует остаток свободных денежных средств на конец дня, недели, месяца, полугодия, то есть периода. Эта разница на конец периода является переходящим остатком на начало следу­ющего периода.

Из таблицы 1 (приложение 6) можно сделать вывод, что на ко­нец каждого периода у клиента остаются денежные средства (ко­торые всегда больше общего взноса 4062 долл.), и значит, клиент может оплачивать кредит.

9. Обеспечение по кредиту. Общая сумма залога согласно таб­лице 1 (приложение 7) полностью покрывает общую сумму обяза­тельств по кредитам (175000+16795+96215=287920 долл.).

10. Заключение. На основании проведенного анализа и вы­шеизложенной информации, кредитный менеджер считает, что кредитный проект может быть реализован на предложенных условиях кредитования. На основании экономического анализа кредитного менеджера, риск-менеджер делает свое заключение о возможности финансировать данный проект. Рассмотрим струк­туру заключения риск-менеджера, на основании каких данных он выносит свое решение. В первой главе заключения дается опи­сание (суть) кредитного предложения. Во второй - указываются связанные компании/лица, дабы избежать концентрации кредит­ных ресурсов Банка в «одних» руках. В третьей - указываются бизнес-риски. В четвертой - финансовые риски. В пятой - струк­турные риски. В шестой главе дается заключение риск-менедже­ра о возможности финансирования Банком данного проекта.

1. Суть кредитного предложения:

• Кредитный лимит в сумме 175 000 долл. на срок 130 ме­сяцев.

• В качестве залогового обеспечения предоставлена коммер­ческая недвижимость - магазин с земельным участком с указанием адреса.

2. Связанные компании/лица:

Клиент X не указан в списке компаний и физических лиц, ежемесячно направляемом в филиал Департаментом управления рисками (от 09.02.2007 г.), кредитование которых и связанных с ними лиц осуществляется исключительно по согласованию с Кре­дитным комитетом филиальной сети головного Банка.

Лимит на группу - 175 000 долл. (таблица 2, приложение 7).

3. Бизнес-риски:

• Деятельность клиентки дифференцирована. Источником получения дохода является реализация продуктов питания через собственный магазин, выпечка хлебобулочных изде­лий, производство кондитерских изделий.

• Существует риск на одного заемщика - клиент X. Необхо­димо предусмотреть страхование жизни заемщика на весь срок кредитования.

• Кредитный менеджер должен предоставить акт целевого использования кредитных средств (договор купли-прода­жи или иной ∏оавоудостлверяющий документ о покупке коммерческой недвижимости).

• Текущие кредиты клиенту были предоставлены на приоб­ретение оборудования и ремонт помещения, акт целевого использования не был предоставлен. Необходимо устра­нить данное замечание до момента финансирования.

4. Финансовые риски:

12. Выборка из финансовой отчетности

• Собственный капитал составляет 74% от валюты баланса, что свидетельствует о независимости капитала клиентки от заемных средств.

• Запрашиваемое финансирование (175 ОООдолл. - запраши­ваемый кредит, 113010 долл. - остаток по текущим креди­там) не превышает размер собственного капитала, что не противоречит Регламенту о предоставлении банковских займов по программе кредитования малого бизнеса «Биз- нес-8гааП».

• Рентабельность продаж выросла за год и составила 22,4% (допустимый уровень).

• Соотношение чистой прибыли к погашению взносов опти­мально (4602/7727=0,53, или 53%).

5. Структурные риски:

Предлагаемое обеспечение не противоречит требованиям Рег­ламента о предоставлении банковских займов по программе кре­дитования малого бизнеса «Бизнес^т^П».

6. Заключение:

Учитывая вышеизложенное (с устранением замечаний п. 3.), финансирование по данному проекту представляется возможным.

При этом, если заключение Службы Безопасности положи­тельное (клиент не привлекался к уголовной ответственности и др.) и Юридическая служба не имеет претензий к залогу, то фи­нансирование проекта осуществляется в установленные Регламен­том сроки.

В целом, проведенный анализ свидетельствует о наличии тен­денций оборачиваемости кредита или принятия необходимых мер в случае противоположного явления.

Анализ погашения выданных кредитов проводится по разме­рам просроченных ссуд, переоформленных кредитов, резервам на покрытие сомнительных долгов по кредитам и фактам списания безнадежных ссуд. Объемы и длительность просроченной задол­женности анализируется в зависимости от срока ее возникновения и удельного веса каждой группы в общей сумме выданных банком кредитов.

Эффективность кредитных операций во многом зависит от ме­тодов их регулирования. Диверсификация кредитования предпо­лагает неодинаковый подход банка к клиентам в процессе выдачи и погашения ссуд. Поскольку финансовая устойчивость клиентов

неодинакова, а качество обеспечения кредита в каждом отдельном случае различно, банк не может установить единый порядок кре­дитования, одинаковыми для всех являются его условия, сроки и схема.

Вопросы для контроля:

1. Назовите основные параметры, определяющие кредитную поли­тику/.

2. Перечислите методы управления кредитным риском.

3. Назовите основные принципы деятельности кредитных органов.

4. С чего начинается анализ кредитного риска?

5. Что представляет собой процесс идентификации кредитных рисков и его особенности?

6. Группировка ссуд в зависимости от кредитного риска.

7. Укажите методы анализа кредитного риска на примере конк­ретного банка.

12.