4.3. МЕТОДИЧЕСКИЕ ПОДХОДЫ К ОПЕНКЕ СТЕПЕНИПРОЦЕНТНОГО РИСКА И КАЧЕСТВА УПРАВЛЕНИЯ ИМ

97

При проведении оценки процентного риска следует принимать во внимание как сам риск, который может возникнуть в перспективе (т.е.

В процессе проведения оценки следует принимать во внимание следующие критерии:

размер и стабильность чистой процентной маржи;

уровни частного и общего процентных рисков, включая проведение переоценки активов и пассивов, риски базисный, кривых доход-ности и опционный;

уязвимость доходов и капитала воздействию значительных изменений в уровне ставок, например, в результате постоянного их смещения или загиба кривых доходности;

соответствие сценариев развитию ситуации. Для того чтобы осуществить достаточно правдоподобный анализ, целесообразно изучать закономерности изменения ставок на довольно широких интервалах (например, проводить оценку переоценки в связи с изменениями ставки по поступающим средствам на интервале не менее 12 месяцев);

характер риска, например, чувствительности объема и стоимо-сти предоставляемых услуг;

комплексный характер позиций риска, как, например, зависящие от клиентуры сделки с имуществом, меняющаяся стоимость услуг, составляющих соответствующий портфель и т.д.;

относительный объем и перспективы для продолжительных по времени поступлений от недорогих и стабильных источников средств, особенно депозитов с ненаступившими сроками погашения.

Эти критерии должны позволить провести оценку процентного риска в соответствии со следующими градациями:

1) высокий — выявленные факты свидетельствуют о значительном риске переоценки активов и пассивов, высоком уровне базового риска; неприемлемом риске кривой доходности или же о существенном уровне опционного риска.

98

дорого. Предполагается, что вероятность изменчивости доходов и капитала будет высока из-за существенной волатильности процентных ставок;

средний — выявленные факты свидетельствуют о том, что в совокупности все виды процентного риска (риск переоценки, базовый риск, риск кривых доходности и опционный риск) поддерживаются в контролируемых пределах. Несовпадение позиций может быть долгосрочным, но хеджирование осуществляется эффективно. Значительной изменчивости в доходах или капитале из-за изменений в процентных ставках не предвидится;

низкий — выявленные факты свидетельствуют о незначительном процентном риске (переоценки и минимальной подверженности базовому риску и риску кривых доходности). Опционные позиции точно идентифицированы и хорошо контролируются. Несовпадение позиций характеризуется кратковременностью, и маловероятно, что это может привести к изменчивости доходов или капитала из-за колебаний процентных ставок.

Критерии оценки качества управления процентным риском могут быть объединены в четыре группы: политика, процесс, кадры и система контроля.

Оценка политики кредитной организации, в частности, предполагает:

распределение ответственности и подотчетности, указание требуемых ограничений и позиций;

согласование политики со стратегическим направлением и уровнями устойчивости к риску;

наличие утвержденной уполномоченным органом кредитной организации политики.

Оценка процесса управления процентным риском включает в себя:

разъяснение политики и перспектив персоналу банка;

подтверждение и мониторинг соответствия ограничений, наложенных политикой банка;

обеспечение своевременности формирования и использования информации, необходимой для управления;

независимые измерения и анализ риска во всех значимых мероприятиях, связанных с колебаниями процентных ставок, применения разнообразных схем действий;

гарантирование того, что рисковые позиции должным образом реіулируются в соответствии с изменяющимися условиями рынка,

99

а также то, что руководство обладает достаточным опытом и доступом к рыночной информации в интересах гибкого регулирования уровня риска;

контроль точности, полноты и целостности банковских данных;

проверки обоснованности и справедливости составляемых прогнозов;

независимые модели для подтверждения и другие измерительные инструменты.

Оценка уровня персонала, участвующего в управлении процентным риском, подразумевает:

понимание стратегического направления анализа и оценки, происхождения риска, пределов устойчивости к риску, а также политики банка;

проявление технической и (или) управленческой компетентности в соответствии со сложностью предоставляемых услуг;

достаточность численности и квалификации персонала с учетом текущих и предполагаемых уровней риска;

проявление готовности к переподготовке, повышению квалификации и участию в программах обучения;

проявление готовности к эффективной реализации программы менеджмента;

наличие гарантии независимости, опыта и компетентности сотрудников, выполняющих функции контроля, таких как анализ кредитного портфеля и аудит.

Характеристика системы контроля процентным риском — это:

обеспечение своевременного предоставления точной и полной информации для руководства;

наличие независимой и эффективной обратной связи в соответствии с политикой и операционными процедурами.

Системы контроля должны отвечать степени сложности деятельности банка, и, как минимум, включать в себя оценку мероприятий с помощью внутреннего и внешнего аудита.

Обзор этой информации позволяет определить качество управления процентным риском в соответствии со следующими градациями:

1) низкое — ответственные лица не понимают или предпочитают игнорировать основные аспекты процентного риска. Руководство не принимает или несвоевременно принимает меры, необходимые для должной реакции на изменяющиеся рыночные условия.

приемлемое — ответственные лица разумно рассматривают ключевые аспекты процентного риска. Руководство адекватно реагирует на изменения в рыночных условиях. В организации на соответствующих уровнях осознают риски, связанные с процентными ставками. Сам процесс управления процентным риском может считаться отвечающим ситуации. Средства и методы измерения могут иметь незначительные недостатки, но они соответствуют размеру и сложности балансовых и забалансовых статей банка. Управленческая информация на разных уровнях организации характеризуется по большей части как своевременная, точная, полная и надежная. Ограничения структурного характера отвечают требованиям контроля риска с точки зрения доходов и экономической ценности капитала с учетом определенных и обоснованных вариантов изменения процентных ставок. Персонал, ответственный за мониторинг пределов риска и их измерение, независим от сотрудников, принимающих решения, связанные с риском для банка;

высокое — ответственные лица полностью осознают все аспекты процентного риска. Руководство предвидит изменения в рыночных условиях и адекватно реагирует на них. Процентный риск хорошо осознается на соответствующих уровнях организации. Процесс управления процентным риском эффективен и результативен. Средства и методы измерения риска улучшают процесс принятия решений за счет предоставления полезной и своевременной информации с уче-том разнообразных определенных и обоснованных вариантов изменения процентных ставок. Слабостей или недостатков нет или их мало. Управленческая информация на разных уровнях организации характеризуется как своевременная, точная, полная и надежная. Ограничения структурного характера позволяют получить четкое представление относительно риска для доходов и экономической ценности

101

капитала при различных определенных и обоснованных вариантах изменения процентных ставок. Персонал, ответственный за мониторинг пределов риска и его измерение, не зависит от сотрудников, принимающих решения, связанные с риском для банка.