<<
>>

2,1 Портфельный подход как способ повышения качества услуг коммерческого банка

Особенностью функционирования современных коммерческих банков как в России, так и за рубежом является то, что их деятельность сопряжена с необходимостью взаимоувязывания и взаимобалансирования рисков — процентного, кредитного, ликвидности и других, возникающих при размещении ресурса банка на рынке с целью получения прибыли. Неотъемлемой чертой банковской деятельности является балансирование риска и доходности операций, поэтому банки, стремясь к минимизации своих потерь, прибегают к различным формам привлечения и размещения ресурсов, тем самым расширяя сферу своего влияния на рынке.

Эти попытки принимают форму различного вида услуг, предоставляемых банком клиенту на базе наработанных технологий, квалификации персонала и достаточности ресурсов.

В этой связи, отдельное внимание необходимо уделить исследованию портфельного подхода, как одного из наиболее эффективных для повышения эффективности деятельности коммерческого банка. Главная цель портфельного подхода коммерческого банка заключается в формировании совокупности портфелей услуг, каждый из которых представляет собой диверсифицированную совокупность услуг различного типа (рис. 2.1.1).

Портфельная стратегия является неотъемлемой частью общей стратегии коммерческого банка, которая включает в себя такие мероприятия, как формирование, реструктуризацию, утилизацию портфеля. Портфельная стратегия создает условия для роста накоплений за счет внешних субъектов вложений. Формируя портфель, коммерческий банк исходит из своих «портфельных соображений», которые представляют собой желание банка

Рисунок 2.1.1 - Портфели услуг коммерческого банка

иметь их в такой форме и в таком месте, чтобы они были в безопасности, приносили доход и использовались эффективно.

Ни один из элементов портфеля не обладает всеми перечисленными выше свойствами в равной мере.

Поэтому неизбежен компромисс. Например, если элемент в безопасности, значит он недостаточно эффективно используется, либо принимает участие в деятельности, но его использование небезопасно. Главная задача при формировании портфеля состоит в достижении сбалансированного соотношения безопасности и эффективности продуктового портфеля. Рассматривая вопрос о формировании портфеля услуг, коммерческий банк должен определить для себя параметры оценки безопасности и эффективности услуг, которые будут использоваться для принятия решений. Иными словами, соответствующий набор элементов портфеля призван максимально реализовать портфельный потенциал коммерческого банка. Методом снижения риска крупных потерь служит диверсификация портфеля. Диверсификация уменьшает риск за счет того, что возможные невысокие доходы по одному виду услуг будут компенсироваться высокими доходами по другому. Минимизация риска достигается за счет включения в портфель множества различных услуг, не связанных тесно между собой, чтобы избежать синхронности циклических колебаний на рынках этих услуг. Для наиболее эффективного перераспределения услуг может использоваться методика диверсификации портфеля.

Для проведения грамотной политики диверсификации портфеля услуг коммерческого банка используются методы, которые позволяют оценить степень взаимной зависимости условий оказания услуг на основе анализа показателей, описывающих доходность и рискованность услуг. В частности, применяется корреляционный анализ, позволяющий по исходным данным прошлых периодов строить матрицы парной корреляции и прогнозировать поведение условий оказания услуг коммерческого банка в будущем85. Перед расчетом коэффициентов корреляции необходимо определить следующие исходные данные:

набор услуг коммерческого банка;

кортеж показателей, характеризующих услуги;

значения выбранных показателей за определенный промежуток времени в прошлом.

В результате определения исходных данных получаются векторы А;, каждый из которых является набором значений показателя i в интервалы времени (1, 2, ..., N).

На основании этих векторов строится матрица А значений выбранных показателей вида М х N (М - количество выбранных показателей; N - количество интервалов анализа).

После построения матрицы вычисляются индексы парной корреляции для каждой пары (Х; Xj), а затем строится матрица IB вида М х М, элементами которой являются коэффициенты парной корреляции — элементы by. В этой матрице by = bjj, а Ъц = 1.

После расчета значений коэффициентов парной корреляции определятся степень тесноты связи между различными А;. Векторы, имеющие наиболее тесную связь, имеют функциональную зависимость, поэтому услуги с данными наборами показателей необходимо включать в разные портфели, для повышения диверсификации и снижения зависимости эффективности портфеля от колебаний параметров оказания этих услуг. То есть, если выполняется условие:

Ьу|«-М= 1, ...,M,j = 1, ...,М,

то услуги коммерческого банка, имеющие наборы показателей А; и Aj, включаются в портфель услуг. В результате применения описанной методики формируются портфели услуг коммерческого банка. В частности, менеджер по группе клиентов может сформировать портфель услуг для конкретной группы клиентов таким образом, чтобы обеспечить необходимый уровень дохода банка на одного клиента при заданной величине риска. После формирования портфеля, в зависимости от уровня управления, используются различные подходы к управлению портфелем.

Обычно анализ состояния портфеля требуется, если появляется необходимость вмешаться в процесс обслуживания клиентов. С анализа начинается вся работа над портфелем. Анализируются все характеристики портфеля: характер клиента, отдаленность возврата вложенных средств, степень риска, объем требуемых ресурсов, целевое использование. На основе анализа разрабатываются мероприятия по повышению эффективности портфеля, например, план реструктуризации портфеля, включающий замену услуг, корректировку тарифной политики, требования к клиентам.

В настоящее время, как правило, используются функциональный и динамический подходы к управлению портфелем банковских услуг.

По нашему мнению, функциональный подход предоставляет менеджерам определенные преимущества по сравнению с динамическим подходом, так как предполагает рассмотрение основной деятельности по реализации портфельной стратегии как процесса, растянутого во времени. Этот подход связан с логикой осуществления мероприятий в рамках управления сформированным портфелем. Укрупнено эти процессы таковы:

анализ проблемы, разработка концепции портфеля, базовое и детальное планирование, формирование портфеля, реструктуризация, утилизация портфеля.

В частности, деятельность по осуществлению мероприятий в рамках портфельной стратегии реализуется на разных организационных уровнях и в различных подразделениях коммерческого банка, поэтому она сама нуждается в управлении. В этом также проявляются свойства управления корпоративным портфелем как системы. Сфера управления портфелем представлена на рис. 2.1.2.

Система управления реализацией стратегии — это процесс, который, как и сама реструктуризация портфеля, нуждается в руководстве. Следует подчеркнуть, что одним из аспектов, определяющих эффективность управления портфелем, является использование системного подхода и специально разработанной методологии. Планирование Определение потребностей Организация Функции Специальное Концепция решений Разработка решений Управление портфелем управления управление Контроль Реализация решений Рисунок 2.1.2 — Сфера управления портфелями коммерческого банка

Обобщая сказанное о функциях управления, рассмотренных выше, можно кратко резюмировать особенности их выполнения, которые должны обеспечить высокую эффективность при управлении портфелем:

• всеобъемлемость, то есть максимальный охват всех уровней и всех элементов процесса управления портфелем;

• непрерывность выполнения мероприятий на всех этапах управления инвестиционным портфелем.

Выполнение этих требований сопряжено со значительными усилиями и финансовыми затратами. Поэтому на практике приходится ограничивать управленческую деятельность, чтобы она не превратилась в самоцель и не разорила корпорацию. Обеспечение рационального выполнения функций управления портфелем - задача как методологии управления портфелем, так и управляющих коммерческого банка.

Таким образом, портфельный подход обеспечивает повышение интеграции управления и поднимает уровень принятия решений до уровня совокупности объектов управления. Остановимся более подробно на проблеме снижения уровня риска коммерческого банка с использованием портфельного подхода. Как было показано выше, избежать риска, особенно в банковской деятельности, невозможно, поэтому основными задачами при управлении риском являются правильная его оценка, выявление факторов, усиливающих рисковую ситуацию, и выбор методов его снижения. Как экономическая категория риск представляет собой вероятность определенного уровня потерь.

В современной теории предприятия принято выделять несколько методов, с помощью которых осуществляется снижение предпринимательского риска . Одним из возможных способов уменьшения риска является создание портфеля услуг коммерческого банка.

Роль портфельного подхода к управлению набором услуг коммерческого банка проявляется в том, что она позволяет взаимо-погашать риски, связанные с той или иной формой услуг коммерческого банка. В целях решения данной задачи при формировании портфеля услуг предпочтительно выбирать такие направления, деловая активность в которых оживляется в разные периоды. Целесообразно создавать портфели услуг, спрос на которые изменяется в противоположных направлениях, т.е. при увеличении спроса на один вид падает спрос на другой вид и наоборот. При прочих равных условиях, чем разнообразнее виды деятельности, составляющие «портфель», тем меньше риск. Отметим также, что с помощью использования портфельного подхода нельзя нивелировать риск полностью. Связано это с тем, что на эффективное функционирования коммерческого банка оказывают влияние процессы, происходящие в стране и экономике в целом, например, ожидание подъема или кризиса, движение ставки банковского процента, жесткие правительственные меры и др. Риски, обусловленные этими процессами, не поддаются трансформации с помощью портфельного подхода.

Борьба с рисками побуждает периодически менять состав портфеля услуг банка. Делать это банк вынужден в том случае, если разница между поступившими и ожидаемыми доходами, полученными в результате принятого решения или из-за изменения рыночных условий, становится отрицательной. Формальная постановка задачи следующая. Допустим, что существует п возможных объектов инвестирования - банковских продуктов. Обозначим через Ej ожидаемый доход, полученный от i-ro объекта инвестиций, а через Х; - долю средств, вложенных в i-й объект. Тогда ожидаемый доход для рассматриваемого варианта портфеля услуг равен средневзвешенной ожидаемых доходов от каждого из объектов инвестиций, а весами служат доли инвестиций в разработку банковского продукта:

1=1

Согласно данной концепции, при наличии двух вариантов распределения элементов портфеля менее рискованным считается тот, который характеризуется меньшими колебаниями дохода. Таким образом, если риск определяется изменчивостью ожидаемой величины дохода, то количественной оценкой рискованности вложения средств в рассматриваемое направление является дисперсия возможной величины дохода от вложения средств в этот объект.

Если Су обозначает вариацию доходов, полученных от i-ro и j-ro направлений инвестирования, то риск для структуры инвестиций, имеющий объект инвестирования, можно выразить в виде суммы87:

j=1 Ы ;=1 I=1J=1

где

Су — вариация доходов, полученных в результате оказания услуг i-му и j- му клиенту;

X; — доля средств, потраченных банком на оказание услуг i-му клиенту (объем выданных кредитов, резервы под предстоящие расходы и т.п.);

5; - дисперсия возможной величины дохода от оказания услуг;

Xj - доля средств, потраченных банком на оказание услуг j-му клиенту (объем выданных кредитов, резервы под предстоящие расходы и т.п.).

Риски неполучения запланированного дохода при низкой удовлетворенности клиента, предоставленные этой формулой, зависят от трех факторов:

риска доходов от услуг каждому клиенту;

ковариаций доходов;

числа клиентов.

Риски значительно снижаются, когда число объектов инвестиций увеличивается от одного до пяти, однако выигрыш от расширения числа объектов становится менее значительным, если их становится больше десяти . Риски уменьшаются в случае, когда доходы от инвестиций в каждый объект

Инвестиционно-финансовый портфель. -М, 1993.

87 Шулькова В. А. Деятельность коммерческого банка на рынке услуг для корпоративных клиентов. - дисс. канд. экон. наук - Саратов, 2003 г.

J? попарно независимы (т.е. Су равно 0, если i не равно 1). Анализ ситуации, связанной с рисками, дает банку возможность принимать решения о распределении своих ресурсов.

В экономической литературе часто делается вывод о том, что решение о распределении ресурсов принимается, как правило, под воздействием двух факторов:

соотношения между риском и доходом;

представлением о будущем своего хозяйствующего субъекта .

Говоря о первом факторе (соотношение риска и дохода), следует

отметить, что диверсификация позволяет сбалансировать соотношение риск— доход по разным направлениям деятельности фирмы. В общем, виде соотношение риск - доход находится в прямой зависимости: чем выше доход, тем выше риск. Задача руководства банка состоит в том, чтобы скорректировать это соотношение. Наиболее удачным вариантом представляется тот, который, обеспечивает вертикальное положение прямой риск-доход. В этом случае риск неполучения дохода фиксируется на определенном стабильном уровне.

В заключение вопроса о риске и роли диверсификации в его нейтрализации приведем структурную схему, которая показывает совокупность ряда методов, которые принято использовать для нейтрализации риска. Важно, безусловно, отметить, что на практике диверсификация имеет границы в отношении позитивного воздействия на степень предпринимательского риска. Она может не только его уменьшать, но порой и даже увеличивать.

Последнее происходит в том случае, если предприниматель вкладывает средства в ту область деятельности, в которой его знания и управленческие способности ограничены. Поэтому необходимо удержаться от соблазна поддержки неудачного бизнеса за счет прибылей, получаемых в других областях деятельности. Подобная практика может привести к тому, что все прибыли будут истрачены на убыточную деятельность.

Следует отметить, что основными особенностями управления процессом диверсификации услуг коммерческих банков как системной деятельностью является: расширение ассортимента услуг коммерческих банков; географическое расширение деятельности коммерческого банка; создание группы дочерних компаний, оказывающих финансовые, страховые, консультационные услуги. Совокупность данных действий создает возможности коммерческим банкам для снижения риска продуктового портфеля, увеличения источников прибыли, повышения эффективности, надежности и конкурентоспособности.

Необходимо выделить основные конкурентные преимущества, формируемые управлением процессом диверсификации услуг коммерческих банков. К числу таковых отнесём:

образование достаточных для поддержания конкурентных преимуществ на уже существующих сегментах рынка банковских услуг, и формирования новых инновационных банковских услуг;

стремление упрочить свое положение в условиях конкуренции получая дополнительные преимущества от совместной деятельности существующих и новых подразделений;

снижение предпринимательских рисков, распределив их между различными сферами деятельности;

возможность получить большую прибыль, чем при простом наращивании объемов оказания банковских услуг.

Кроме того, существует немало иных оснований: необходимость реагировать на изменение конъюнктуры; сокращение численности работников и потребность загрузить их новыми видами работ; преобразование филиала в юридическое лицо и др.

<< | >>
Источник: МЕЛЬНИКОВА Ольга Владимировна. ПОВЫШЕНИЕ ЭФФЕКТИВНОСТИ ФОРМИРОВАНИЯ СМЕШАННЫХ ПРОДУКТОВЫХ ПОРТФЕЛЕЙ КОММЕРЧЕСКОГО БАНКА. Диссертацияна соискание ученой степени кандидата экономических наук. Москва - 2008. 2008

Еще по теме 2,1 Портфельный подход как способ повышения качества услуг коммерческого банка:

  1. ВВЕДЕНИЕ
  2. 2,1 Портфельный подход как способ повышения качества услуг коммерческого банка
  3. ВВЕДЕНИЕ
  4. 4.3. Кредитование как необходимая предпосылка сращивания собственного банковского и промышленного капиталов
  5. 2.1. Организация банковского контроля в процессе диагностики кредитного риска клиента и кредитного портфеля банка.
  6. 3.2. Совершенствование информационной базы банковского контроля за возвратностью ссуд.
  7. 1.2. ОСНОВНЫЕ ФУНКЦИИ И ЗАДАЧИ ЦЕНТРАЛЬНОГО БАНКА
  8. 4.1. ПЛАНИРОВАНИЕ КАК ОСНОВНАЯ ФУНКЦИЯ СТРАТЕГИЧЕСКОГО МЕНЕДЖМЕНТА
  9. 36-3. ЗАКЛЮЧИТЕЛЬНОЕ СЛОВО
  10. 2.2. Современное состояние отечественной инфраструктуры корпоративных отношений с участием банков
  11. 3.2. Подходы к формированию корпоративной стратегии банков
  12. 3.3. Оценка эффективности корпоративной стратегии банка и ее взаимосвязь с мотивационной системой
  13.   4.8. Воздействие инфляции на деятельность коммерческих банков    
  14. Понятие и целесообразность портфельных инвестиций
  15. Сберегательный банк Российской Федерации и его операции
  16. Управление ссудными операциями как составная часть банковского менеджмента
  17. Анализ практики антикризисного управления региональными банками Оренбургской области
  18. ВВЕДЕНИЕ